Hvad er en traditionel IRA, og hvem skal have en?

En traditionel IRA (individuel pensionskonto) er en konto, der bruges til at spare før skat dollars til brug ved pensionering. En IRA kan åbnes på en række steder som f.eks. En mæglervirksomhed, investeringsforening eller endda hos din lokale bank. Pengene i kontoen kan generelt investeres i aktier, obligationer, fonde eller cd'er, afhængigt af tilgængeligheden af ​​produkter inden for din konto.

Pre-Tax Advantage

Den primære fordel ved en traditionel IRA er, at bidragene i de fleste tilfælde foretages på skat.

Dette betyder, at når du deponerer penge i IRA, kan du trække det beløb fra din skattepligtige indkomst. Dette resulterer i at betale mindre indkomstskat for året. For 2007 er det maksimale bidrag til en traditionel IRA $ 4, 000 og $ 5, 000, hvis du er 50 år eller ældre.

Ud over at modtage skattefradrag på forsiden vokser pengene på kontoen skatteudskud. Eventuelle renter eller kapitalgevinster fra investeringerne beskattes ikke, når gevinsterne realiseres. I stedet udskydes de indtil penge er trukket tilbage fra IRA, hvorefter pengene bliver beskattet som almindelig indkomst.

Krav til kvalifikation

Enhver med lønindtægter er berettiget til at åbne en traditionel IRA, men der er nogle begrænsninger for hvem der kan trække bidragene. Der er indkomstgrænser, der bruges til at bestemme, hvor meget af bidragene der er fradragsberettigede, hvis nogen overhovedet.

Hvis du i øjeblikket er omfattet af en pensionsplan på arbejdspladsen i 2007, trækkes fradrag for traditionelle IRA-bidrag ud, hvis din ændrede justerede bruttoindkomst er:

• Mere end $ 83.000, men mindre end $ 103,000 hvis gift og indgive en fælles retur
• Mere end $ 52.000, men mindre end $ 62.000 for et enkelt individ eller husstandsindehaver
• Mindre end $ 10.000 for en gift individ indleverer et særskilt afkast

Hvis du bor sammen med din ægtefælle eller sender et fælles afkast, og din ægtefælle er omfattet af en pensionsplan på arbejdspladsen, men du er ikke, bliver fradraget udfaset, hvis din ændrede justerede bruttoindkomst er over $ 156 , 000, men mindre end $ 166.000.

Fordelingskrav

En af de potentielle ulemper ved en traditionel IRA er den tvungne fordeling, der skal begynde i alderen 70 ½. Selvom du ikke har brug for pengene, hvis du ikke tager mindst den krævede minimumsfordeling (RMD) hvert år, er du underlagt strenge straffe. Hertil kommer, at tilbagekøb, der er foretaget inden vendingen er 59 ½, er underlagt en straks tilbagetrækningstradition ud over de skyldige skatter.

Er en traditionel IRA rigtig for dig?

Hvis din arbejdsgiver ikke tilbyder en pensionsplan, så er en traditionel IRA generelt din bedste mulighed for at spare penge før skat til pensionering.Husk på, at afhængigt af om du er gift, eller hvis din ægtefælle er omfattet af en pensionsplan på arbejdspladsen, kan du blive udsat for indkomstbegrænsninger.

For mange mennesker, når de når pensionering, finder de sig i en lavere skatkonsol, end da de var ansat. Det betyder, at du får en større skatteafbrydelse på bidragene i dine arbejdstider, og senere i livet, når du ikke arbejder og trækker disse penge, beskattes den til en lavere sats. Desværre er det umuligt at forudsige, hvad der vil ske med skattesatser i fremtiden, hvorfor det er vigtigt at have flere kilder til pensionsbesparelser.