Har jeg brug for IRS-formular 1041 for min genoprettelige levetid?

Selv når skattesæsonen ikke er ret forestående, har folk, der opretter genoprettelige tillid, mange spørgsmål om, hvordan man håndterer levende tillidskatter og skatte-id-numre. Reglerne for disse trusts er faktisk ret enkle, i det mindste i forhold til skattekravene for en uigenkaldelig tillid.

Revocable vs Uigenkaldelig Trusts

For det første hjælper det sig med at forstå den store skelnen mellem genoprettelige og uigenkaldelige levende tillid.

Når du danner en uigenkaldelig tillid, går du derefter til side. Du kan ikke fungere som administrator. Du har ikke længere kontrol over den ejendom, du har overført til tilliden. Det er ikke længere din - det tilhører tilliden nu, og du kan ikke tage den tilbage. Således navnet "uigenkaldeligt." Med meget få undtagelser kan du ikke fortryde denne form for tillid. Det er skåret i sten.

Derfor behandles din tilbageholdelige tillid meget forskelligt på skatte tid. For de fleste formål er du din tilbagekaldelige tillid. Du har total kontrol over de aktiver, du placerer i den. Du kan tage dem tilbage til dit ejerskab, hvis du vil. Du kan sælge dem eller give dem væk. De forbliver din

Din genoprettelige levetid på skatte tid

Generelt skal du ikke indstille IRS Form 1041, USAs Indkomstskatretur til Estates og Trusts, for din genoprettelige levende tillid - i det mindste ikke så længe du er i live og godt og tjener som administrator.

Tillidens skatteidentifikationsnummer er dit eget Social Security-nummer, fordi du stadig teknisk har alle de aktiver, som tilliden indeholder. Alle renter, udbytte og andre indtægter, der tjenes af disse aktiver, indberettes til Internal Revenue Service på din egen selvangivelse. Alle indtægter, der er optjent af din genoprettelige levende tillid, er rapporteret på din personlige formular 1040, ikke på en separat tilbagekaldelig tillidsskat.

Der er sagt, at der er et par grunde til, at der kan kræves et særskilt skatte-id-nummer for din genoprettelige levende tillid.

Du bliver mentalt uarbejdsdygtig

Hvis du bliver psykisk uarbejdsdygtig, vil din efterfølgerforvalter - den person du har navngivet til at træde ind og overtage kontrollen med tilliden til dig, hvis du ikke længere er i stand til at styre dine egne forhold - Det kan være nødvendigt at få et særskilt skatte-id-nummer til din tillid. Dette separate nummer kaldes et "Employer Identification Number," eller "EIN" for kort.

Dette afhænger generelt af de nøjagtige omstændigheder i din uarbejdsdygtighed og på hvem du har navngivet for at tjene som din efterfølgerforvalter. Han kan beslutte, at det er nødvendigt at få en EIN til din tillid, så han bedst kan opfylde sine fiducielle opgaver eller begrænse sit eget personlige ansvar for at betale dine skatteafgifter.Der er ingen regel, der forbyder ham at gøre det. Hvis der anmodes om en EIN for tilliden, skal han indgive en særskilt indkomstopgørelse for den ved hjælp af Formular 1041. Denne returnering ville ske på samme dato som din personlige formular 1040.

Nogle gange er det bare til din fordel

Din Estate planning advokat kan bestemme, at det er til din fordel at få en EIN til din tillid af et antal grunde, og du vil derefter rapportere hele sin indkomst separat på Form 1041.

Dette kan afhænge af komplekse personlige forhold. Du har ikke at indberette indtægter og tab på din egen personlige retur, og nogle gange kan det være bedre at ikke gøre det, men du betaler alle skatter, der skyldes det samme, enten personligt eller uden for tillidskasser. Hvis du har brug for en EIN til din genkalde levende tillid, kan du få en online ved hjælp af IRSs EIN Assistant. Konference med en ejendomsplanlægning advokat først, dog for at sikre at gøre det er i din bedste interesse. Ellers kan tiden og indsatsen bare komplicere dit liv på skatte tid.