IRS Form 709 Definition og beskrivelse

IRS-formular 709 bruges til at indberette afgiftspligtige gaver, og det tildeler også levetids brug af en skattepligtiges generationsoverskridende skattefritagelse. Det officielle navn på Form 709 er United States Gift (og Generation-Skip Transfer) Skat Returnering .

Hvem skal filformular 709?

Skattepligtige er forpligtet til at indsende Formular 709, hvis de giver gaver ud over skatteårets årlige gaveskat. Denne udelukkelse var $ 14.000 pr. Person pr. År pr. 2017, og den er indekseret for inflation - du kan forvente, at den øges med jævne mellemrum i $ 1, 000 intervaller.

Gaver til ægtefæller, der er amerikanske statsborgere, uddannelsesinstitutioner mod en studerendes udgifter, medicinske regninger, der betales direkte til en plejepersonale og gaver til velgørende eller politiske organisationer, er fritaget. Du behøver ikke at rapportere disse til Internal Revenue Service.

Hvad tæller som en gave?

IRS-definitionen på en gave dækker flere forhold, som mange skattepligtige måske ikke er opmærksomme på. Hvis du tilgiver en gæld, der skyldes dig, kan dette være en gave, der kræver indgivelse af formular 709. Udvidelse af et lån til nulinteresse eller under den nuværende markedsrente betragtes også som en gave, som det sælger ejendom, hvis du gør det for en pris under fair markedsværdi. Tal med en skattefaglig, hvis du har gjort nogen af ​​disse ting, fordi skatteberegningen baseret på transaktionsværdien kan være kompliceret.

Fremtidige rentegaver dækkes ikke af den årlige udelukkelse på 14.000 dollars.

Disse omfatter gaver, der er lagt i tillid til kommende generationer, som er genstand for generationsoverskridelsesoverførselsafgiften og skal også rapporteres på IRS-formular 709.

Brug af Unified Tax Credit

Du har mulighed for at ansøge livstidsgodtgørelsen i stedet for at betale gavekortet, hvis din gave giver mere end årets årlige udelukkelse.

Livstidsfritagelsen er $ 5. 45 millioner fra 2017, som dækker mange gaver. Men der er en fangst.

Gavekortet, generationsskibsoverførselsafgiften og den føderale ejendomskat alle deler denne fritagelse for fritagelse i henhold til betingelserne for det, der hedder Unified Tax Credit. Hver gang du anvender levetidsfritagelsen til gave- eller GST-skat, fratrækkes beløbet fra, hvad der er tilgængeligt for at beskytte din ejendom fra ejendomsskat, når du dør.

Hvis du f.eks. Foretager en overførsel på $ 1 million til en tillid til fordel for dit børnebarn, har du overskredet den årlige udelukkelse med $ 986.000. Hvis du beslutter dig for ikke at betale generationsoverskridelsesafgiften på dette beløb - eller en gaveafgift på en sammenlignelig værdsat retfærdig gave - og hvis du anvender Unified Tax Credit, er det $ 986.000 mindre, der er til rådighed for at beskytte din eventuelle ejendom fra ejendomsskatter.Din Unified Tax Credit falder til $ 4, 464, 000.

Du skal stadig indsende Formular 709 for at lade IRS vide, at du vil bruge livstidsfritagelsen.

Formular 709 Arkiveringskrav

Formular 709 skal indleveres senest den 15. april i året efter det år, hvor en skattepligtig gave eller generationsoverslag overføres.

Selvom ægtefæller kan kombinere deres årlige undtagelser for at give væk i alt $ 28.000 pr. Person pr. År pr. 2017, skal de indsende deres egne særskilte Forms 709, hvis de overstiger dette beløb.

Der er ikke noget som en "fælles" gaveafkast.

For den seneste version af Form 709 og dens instruktioner, besøg IRS formularens hjemmeside. For historiske versioner af Form 709 og dens instruktioner, besøg produktets webside for det foregående år.

BEMÆRK: Skattelovgivningen ændres ofte, og ovenstående oplysninger kan ikke afspejle de seneste ændringer. Kontakt venligst en revisor eller en advokat for nuværende skatterådgivning. Oplysningerne i denne artikel er ikke skat rådgivning og er ikke erstatning for skatterådgivning.