Grundlæggende analyse af handelsvarer

Fundamentalanalyse er et middel til at undersøge råvarer i et forsøg på at forudsige den fremtidige vej med mindst modstand for priser. Grundlaget for grundlæggende analyse er udbud og efterspørgsel.

Udbud og efterspørgsel svarer til en simpel ligning. Men tingene bliver mere komplicerede, når du forsøger at forudsige priser for fremtiden. Varer handel med cyklusser. Nogle gange vil forsyningerne være stramme og priserne høje. Andre gange er der bare for meget af en vare, og priserne falder.

Jeg kan godt lide at se på varer, der handler på flereårige højder eller lavtider. Til sidst har billedet en tendens til at ændre, hvilket fører til en rentabel handelsmulighed.

Prisbevægelser i råvarer ved hjælp af grundlæggende analyser kan opdeles i enkle formler:

• Efterspørgsel> Forsyning = Højere priser
• Forsyning> Efterspørgsel = Lavere priser

Forsyning af varer

Forsyningen af ​​en vare er det beløb, der overføres fra det foregående produktionsår (lagre) og det beløb, der produceres i indeværende år . For eksempel omfatter de nuværende leverancer af sojabønner afgrøderne i jorden og mængden der er tilbage fra tidligere afgrødeår. Typisk er jo mere, der overføres fra den foregående sæson, jo lavere priserne har tendens til at bevæge sig.

Mange faktorer påvirker udbuddet af råvarer som vejr, den samlede mængde acres plantet, produktion strejker, afgrøde sygdomme og teknologi. Det vigtigste ved at huske ved brug af grundlæggende analyser er, at høje priser på varer vil føre til en stigning i produktionen, da det er mere rentabelt at producere varer, når priserne er højere.

Som du måske forventer, vil efterspørgslen typisk falde som priserne flytte højere.

Efterspørgsel efter råvarer

Efterspørgslen efter varer er det beløb, der forbruges til et givet prisniveau. Tommelfingerregel er, at efterspørgslen vil stige, når prisen på en vare bevæger sig lavere. Omvendt vil efterspørgslen falde, da prisen på en vare bevæger sig højere.

Der er et gammelt ordsprog blandt råvarehandlere, at lave priser helbreder lave priser . Det betyder, at flere af en vare vil blive forbrugt til lavere priser, hvilket sænker forsyningen, og dermed vil priserne efterhånden stige.

Tænk bare på, hvordan du ville køre mere og bruge mere benzin til $ 1. 50 pr. Gallon, end du ville ved 3 dollar pr. Gallon. Grundlæggende analyse af råvarer er simpel økonomi. Forbrugsmønstrene ændres som priserne på varer flytter højere og lavere.

Brug af grundlæggende analyse til at forudsige fremtidige priser på varer

Priserne vil svinge på kort sigt, så det er ikke nemt at lave grundlæggende prognoser for råvarepriserne på kort sigt. Det er endnu vanskeligere for nye varehandlere at gøre dette.Jeg anbefaler, at nye forhandlere, og endda erfarne forhandlere, bruger en langsigtet strategi, når de bruger grundlæggende analyser til at prognostisere råvarepriser. Du skal se efter tendenser, der udvikler sig, der vil medføre et skift i udbuds- og efterspørgselsfaktorer.

For at begynde din grundforskning af råvarer er der talrige rapporter, der er opstillet af offentlige kilder - USDA, Department of Energy og Futures Exchanges. Mange af de større råvaremæglere udgiver også grundlæggende forskning for deres kunder.

Det kan virke som en skræmmende opgave at finde alle de nuværende data og sammenligne det med tidligere år for at forstå, hvordan priserne reagerede under disse forhold. Målet er at forudsige udbuds- og efterspørgselsscenariet for fremtiden. Det er næsten umuligt at gøre dette, da du vil konkurrere imod eksperter, der har meget flere data og erfaringer for ikke at nævne ressourcer.

Hvad du vil gøre, er at se trends i produktion og forbrug og handle med denne forvirring. For eksempel, hvis majsforsyningerne er fem år lange og vi netop plantede en rekordmængde acres majs til denne sæson, er det sandsynligt, at majs futures vil handle med en nedadgående bias. Du ville sandsynligvis vil handle fra den korte side.

På et tidspunkt vil prisen på majs flytte til et niveau, der er for lavt, og efterspørgslen vil stige.

Alternativt kan der være vejrproblemer i vækstsæsonen, der vil nedsætte produktionen af ​​majs. I disse tilfælde skal du være fleksibel og indse, at priserne ikke vil gå ned for altid.

De langsigtede tendenser i råvarer er nemmere at se på med grundlæggende analyser, men jeg foretrækker at bruge teknisk analyse til at fange kortere bevægelser i råvarepriser. De fleste professionelle varehandlere kan lide at vide, hvad det store billede er med råvarer ved hjælp af grundlæggende analyser, og så bruger de teknisk analyse til deres indtastninger og udgange. Det er essensen af ​​en teknologisk tilgang til råvaremarkederne.