Tænk to gange før du beslutter dig for at lave en gammel 401k

Et af de mere almindelige spørgsmål, der ofte opstår, når nogen forlader deres job, er, hvad skal de gøre med deres gamle pensionsplan. Dette er et spørgsmål, der fortsat vil blive stillet som arbejdstagere i stigende grad vil skifte job på regelmæssig basis.

En undersøgelse fra Deloitte viste, at to tredjedele af årtusinderne planlægger at forlade deres firma om fem år eller derunder. Når du faktor i de ekstra medarbejdere i alle aldre, der kan ændre job eller tabe dem ufrivilligt, er resultatet mange arbejdstagere i dette land, der skal træffe beslutning om, hvad de skal gøre med deres snart til at være ex- arbejdsgiverens pensionsopsparingsplan (fx 401 (k), 457 eller 403 (b) plan).

Hvis du er en skiftende medarbejder og finder dig selv i denne situation, hvor du skal afgøre, hvad du skal gøre med en gammel pensionsplan, omfatter dine muligheder følgende:

1. Lad din konto være hvor Det er (Bemærk: Dette er normalt en mulighed, hvis din saldo er over et bestemt niveau, typisk $ 5 000)
2. Rul kontosaldoen direkte ind i din nye arbejdsgivers plan (hvis de tilbyder en og accepterer rollovers) eller en ny eller eksisterende IRA
3. Gør en indirekte overdragelse til din pensionsplan gennem din nye arbejdsgiver (hvis den leveres) eller en IRA
4. Tag en kontantfordeling

Hvis du ikke gør farten på den rigtige måde, kan det koste dig en stor del af dine besparelser.

Grunde til at overveje at forlade din konto, hvor den er

Mange virksomheder giver dig mulighed for at holde dine pensionsbesparelser i deres planer, når du forlader dit job. Da denne første mulighed ikke kræver nogen handling, vælges den ofte ved ikke at gøre noget. Men at forlade din 401k, hvor den er ved, er ikke altid et spørgsmål om udskydelse, fordi der er nogle gyldige grunde til at overveje at efterlade din pensionsplan, hvor den er.

Nogle af fordelene ved at holde din pensionsplan med din tidligere arbejdsgiver omfatter følgende:

• Adskillelse af serviceregler: Du kan tage straffefri udbetalinger fra en arbejdsgiversponseret pensionering planlægge, hvis du forlader dit job i eller efter året, du nåede 55 år og forvent at begynde at tage udtag, før du drejer 59½.
• Kendte investeringsoptioner: Hvis du kan lide investeringsindstillingerne i din tidligere arbejdsgivers pensionsplan (eller bare ikke er sikker på hvad du skal gøre med det endnu), kan du holde fast i, hvad der er mere bekendt, indtil du er klar til at træffe en velinformeret beslutning.
• Nedre gebyrer: Mange arbejdsgiverpensionerede pensionsordninger giver deltagerne adgang til institutionelle aktieklassefonde og meget billige indeksfonde, især de sponsorerede af store arbejdsgivere. Overvej at holde dine eksisterende midler, hvor de er til, hvis du kan lide den institutionelt prissatte (i.e. , lavere omkostninger) eller unikke investeringsmuligheder i din gamle plan, som du måske ikke kan rulle ind i eller holde i en IRA.
• Professionel vejledning: Mange pensionsordninger tilbyder specialiserede pengeforvaltningstjenester med konkurrencedygtige gebyrer, som du måske ønsker at opretholde.
• Beskyttelse mod retssager: Arbejdsgiverbaserede pensionsordninger giver bredere kreditorbeskyttelse i henhold til føderal lovgivning, end der er forsynet med en IRA.

Flyt dine gamle 401 (K) aktiver til en ny arbejdsgiver plan om at undgå skatter og sanktioner

Du har mulighed for at undgå at betale skat (og betale en 10 procent tidlig tilbagetrækningstraff) ved at udfylde en direkte eller > Trustee-to-Trustee , overfør fra din gamle plan til din nye arbejdsgiver plan. Fordelene ved at flytte din gamle pensionskonto til din nye arbejdsgivers plan inkluderer de tidligere nævnte fordele ved at holde din konto med den gamle plan. Men det kan være nemt at lægge mindre opmærksomhed på dine gamle pensionsregnskaber over tid, da du ikke længere er i stand til at yde ekstra bidrag, når du har forladt beskæftigelsen. For nemheds skyld kan overførsel af gamle 401 (k) aktiver til din nye plan gøre det nemmere at spore dine pensionsbesparelser.

Du har også lånekraft, hvis din nye pensionsplan giver deltagerne mulighed for at låne fra deres pensionsaktiver til en meget lav rente. Hvis du ruller din gamle plan ind i din nye plan, har du en større base af aktiver, som du kan låne på. (En fælles lånegrænse er 50% af din egenkapital på op til $ 50.000, men check med din planadministrator for detaljerne i din plan.)

Her er et par vigtige skridt, der skal træffes for at kunne flytte aktiver til din nye arbejdsgiverens pensionsplan:

Trin 1:

Bestem, om din nye arbejdsgiver har en bidragsbaseret pensionsplan, som f.eks. 401 (k) eller 403 (b), der tillader overdragelse fra andre planer. Brug lidt tid på at evaluere den nye plan investerings muligheder for at afgøre, om du vil være tilfreds med dem, og de passer til din investeringsstil. Hvis din nye arbejdsgiver ikke har en pensionsplan eller hvis porteføljeindstillingerne egentlig ikke er så tiltalende, overveje at blive i din gamle arbejdsgivers plan eller etablere en ny overdragelse IRA hos et kreditforening, bank eller mæglerfirma efter eget valg . Trin 2:

Hvis du bestemmer dig for, at rulning af din gamle pensionskonto i din nye arbejdsgivers plan giver mening, skal du kontakte den relevante person i din virksomhed eller HR-afdeling og anmode om instruktioner til at foretage et overdragelsesbidrag. Hvis du træffer beslutningen om at rulle din konto til en IRA, skal du kontakte IRA-depotbanken for at anmode om specifikke instruktioner for at sikre, at du ikke gør fejl og opretter en skattepligtig begivenhed. Du skal muligvis udfylde papirarbejde for at oprette en individuel pensionskonto, hvis du ikke allerede har etableret en. (Se Hvad skal du vide, før du starter en IRA-indflydelse ) De instruktioner, du modtager, bør normalt indeholde følgende type oplysninger:

Navnet på pensionsplanen eller depotbanken - det er hvem distribution vil blive betalt til.

• Dit kontonummer.
• Postadressen for hvor du skal sende bidrag - hvis du modtager fordelingen pr. Check.
• Overførselsvejledning - hvis fordelingen kan foretages elektronisk.
• Hvis du har brug for hjælp til dit overdragelsesbidrag, kan din Human Resources afdeling eller IRA-depotbank hjælpe dig.

Trin 3:

Det næste skridt er at kontakte din tidligere arbejdsgiver HR afdeling eller 401 (k) administrator for at anmode om en distribution. Du skal have de oplysninger, du har fået i trin 2, klar til at gå. Bare vær sikker på at vælge "direct rollover" eller "trustee-to-trustee transfer" som distributionstype. Overførsler kan potentielt tage op til fire til seks uger, men tidsrammerne varierer og kan eventuelt tage lidt længere tid afhængigt af administratoren. Direkte overførsler er den mest bekvemme og nemme løsning ud fra skat og straffer. Den alternative mulighed, en indirekte overdragelse, er ikke så enkel eller praktisk.

Indirekte overdragelser kan kompliceres til at administrere

Med en indirekte overgang modtager du en check for saldoen på din konto, der udbetales til

dig . Som følge heraf er du nu i sidste ende ansvarlig for at få det til det rigtige sted. Du vil have 60 dage til at gennemføre overdragelsesprocessen for at flytte disse aktiver til din nye arbejdsgiver plan eller en IRA. Hvis du ikke gennemfører overgangen inden for dette 60-dages vindue, vil du senere skylde indkomstskatter på det beløb, du ikke har rundet, og hvis du er under 59½, vil du blive udsat for en yderligere 10 procent strafafgift . Begyndende i 2015 er indirekte overdragelser begrænset af en-rollover-per-året-reglen.

Uanset hvad dine faktiske planer er for pengene, er din gamle arbejdsgiver forpligtet til at tilbageholde 20 procent fra din fordeling for føderale indkomstskatter. For at undgå at blive beskattet og straffet på denne 20 procent, skal du kunne samle nok penge fra andre kilder til at dække dette beløb og inkludere det med dit overdragelsesbidrag. Derefter skal du vente til det følgende år, når du kan indgive din indkomstskat, så du faktisk får det tilbageholdte beløb tilbage.

Lad os f.eks. Antage, at 401 (k) eller 403 (b) fra din tidligere arbejdsgiver har en balance på $ 100, 000. Hvis du beslutter dig for at få en fuld fordeling fra denne konto, skal din tidligere arbejdsgiver tilbageholde 20% eller $ 20.000, og at sende dig en check for de resterende $ 80, 000. For at undgå at betale skat og sanktioner på den $ 20, 000, der tilbageholdes, har du op til 60 dage at rulle over det fulde beløb, jeg . e. $ 100, 000. Da du kun har en check på $ 80, 000, skal du komme op med de andre $ 20, 000 fra et andet sted. Uanset om du bliver nødt til at vente, indtil du indsender din beskatningsafkast for at få hele eller en del af disse penge tilbage (afhængigt af hvilke andre skatter du skylder og beløb blev tilbageholdt). Forhåbentlig har du $ 20.000 liggende for at hjælpe med overførslen; Ellers vil beløbet du ikke vælter at blive behandlet som en afgiftspligtig fordeling, der er genstand for sanktioner.

At tage kontantfordelingen kan være en dyr beslutning

At undgå kontantfordeling kan spare dig for skatter og sanktioner. Det skyldes, at ethvert beløb, som du ikke løber over, vil blive behandlet som en skattepligtig fordeling. Som følge heraf ville det være underlagt en 10 procent straf, hvis du er under 59½ år. Da den skattepligtige del vil blive tilføjet til enhver anden skattepligtig indkomst, du har i løbet af året, kan du flytte ind i en højere skattekonsol.

Hvis en enkelt skatteyder med 50.000 dollars af den skattepligtige indkomst besluttede sig for ikke at rulle over

nogen af $ 100.000-fordeling, ville de indberette 150.000.000 af beskatningsbar indkomst til år. Dette ville flytte dem fra 25 procent marginalskat beslag til 28 procent marginal skat beslag. Derudover skal de indberette $ 10.000 i yderligere straksafgift, hvis de er under 59½ år. Kontantfordeling bør kun overvejes i ekstreme tilfælde af økonomisk trængsel, som hvis du står over for afskærmning, udsættelse eller genoptagelse. Hvis du er nødt til at gå på denne rute, skal du kun tage de nødvendige midler til at dække ulemperne plus gældende skatter og sanktioner.

Så hvis du overvejer at gå videre til et nyt job - eller allerede har flyttet - gennemgå alle dine muligheder for at træffe velinformerede beslutninger om, hvad du skal gøre med de pensionsfonde, du efterlod.