Tjekliste for førstegangsfiler for virksomhedsskatteafkast

Det er dit første år i erhvervslivet, og skatteperioden er ankommet. Hvordan forbereder en ny virksomhedsejer sig på at få disse returneringer arkiveret korrekt, rettidigt og på en måde, der opnår den maksimale virksomhedsskattefradrag muligt?

Her er syv nøgleaspekter, der skal tages i betragtning, når du indgiver din første virksomhedsafkast.

1. Gennemgå formularen fuldstændigt

Først skal du se på en kopi af virksomhedsafkastet, som du vil arkivere for at se, hvilke linjeposter på afkastet du forventes at udfylde med beløb.

Også, hvis der er spørgsmål, der stilles til returen, skal du sørge for at få svar på disse spørgsmål. Disse kan omfatte arten af ​​virksomheden, er det dit første år i erhvervslivet, og din forretningssted.

Sørg for, at dit kontoplan har de korrekte kategorier af indtægter og udgifter for dig at administrere din virksomhed og korrekt registrere dine afkast. Mens alle virksomheder skal holde fuldstændige og nøjagtige registreringer, opnår mange ikke dette mandat uden en indsats for at sikre, at de overholder loven.

2. Regnskabsgrundlag

En beslutning, som ejeren skal gøre, er, om man skal udarbejde skatteopgørelsen på kontanter eller periodiseringsbasis. Under kontantgrundlaget indregnes indkomst ved indregning og omkostninger indregnes ved betaling. Under periodiseringsgrundlaget indregnes indtægter, når de optjenes, og omkostninger indregnes, når de afholdes. Mens långivere generelt foretrækker at se regnskabet på periodiseringsbasis, kan afkastopgørelsen stadig udarbejdes på kontante basis, selvom årsregnskabet udarbejdes på periodiseringsbasis.

En ny virksomhed kan have mere ubetalte udgifter end uindhentet indkomst ved årets udgang, og derfor kan overveje at tage disse ekstra nettoomkostninger som et fradrag. Dette ville ske ved at vælge periodiseringsgrundlaget. I de senere år, hvor virksomheden er rentabel, skal fordringer dog være større end gæld, og virksomheden ville derfor optage yderligere nettoindtægt og betale flere skatter, hvis den havde valgt periodiseringsgrundlaget i stedet for kontantgrundlaget.

Når du har truffet beslutningen om, hvilket grundlag du vil bruge, vil du forblive med det hele livet i din virksomhed, selv om ændringer er tilladt. Visse virksomheder, herunder dem med større indtægter eller varebeholdninger, skal vælge periodiseringsgrundlaget.

3. Afskrivningsmetode

Den næste beslutning om at overveje, hvilken afskrivningsmetode der skal anvendes. Internal Revenue Service tillader et første års fradrag på op til $ 100.000 for de fleste møbler og udstyr, i stedet for at afskrive omkostningerne over fem eller syv år. Så de fleste virksomhedsejere ville generelt vælge at tage det første år afskrivning.

Virksomheder uden overskud kan dog ikke fratrække det første års afskrivningsfradrag, selv om de kan overføre det til rentable år.En virksomhed i sine tidlige stadier kan overveje at tage den langsommere afskrivningsrute, så de fleste af fradragene vil være tilgængelige, når virksomheden har indkomst og er en højere skattekonsol end i opstartsfasen.

4. Home Office Deduction

Enlige indehavere i hjemmebaserede forretningssteder bør overveje muligheden for at fratrække en del af deres bopæl som et forretningsmæssigt fradrag. For at være vellykket i dette meget omstridte område skal det forretningsområde, der anvendes i hjemmet, udelukkende anvendes til erhvervslivet.

Virksomhedsejeren ville måle både kvadratmeteret af det hjem, der blev brugt til erhvervslivet og den samlede kvadratiske optagelse af hjemmet. Den resulterende procentdel af erhvervsmæssig brug vil blive anvendt på udgifter til hjemmekontor for at bestemme det beløb, der skal fratrækkes. Hvis virksomheden har tab, så er et hjemme-baseret forretningsfradrag ikke tilladt, men kan fremføres.

For at kunne tage behørigt hensyn til virksomhedens brug af boligen, ville virksomhedsejeren først fradrage andelen af ​​ejendomsskat og realkreditrente, der ellers ville blive taget som en specificeret fradrag. Hvis der stadig er overskud tilbage, vil andre boligudgifter såsom landskabspleje og generelle hjemreparationer blive allokeret til erhvervslivet og den personlige del, og et fradrag vil være tilladt for forretningsområdet.

Endelig, hvis der stadig er fortjeneste, er afskrivninger på hjemmet tilladt på forretningsområdet.

For at beregne afskrivninger skal boligomkostningerne fordeles mellem omkostningerne til jorden (som ikke er fradragsberettiget) og bygningen. Bygningen skal da fordeles mellem forretnings- og personlige dele med den tidligere beregnede procent. Det resulterende afskrivningsfradrag afskrives derefter i næsten en fyrre år, og den faktiske årlige afskrivning på hjemmet vil normalt ikke være mere end et par hundrede dollars.

5. Ikke-ansat kompensation

Et andet stykke til ultimo selvangivelsen er gennemgangen af ​​uafhængige entreprenører, du har betalt for at se, om regeringen skal underrettes om deres ikke-ansattes kompensation. Dine medarbejdere modtager en W-2 formular for at identificere deres indkomst og kildeskat. Tilsvarende vil dine entreprenører, der foretager $ 600 (fra 2004 skatteår) eller mere modtage formular 1099-MISC fra dig, og de føderale og statslige regeringer vil også modtage en kopi.

Entreprenører, der er selskaber, er undtaget fra at modtage denne formular, men partnerskaber og aktieselskaber med mere end et medlem skal modtage dem. Hvis du venter til årsskiftet for at få entreprenørens socialsikringsnummer eller arbejdsgiver identifikationsnummer, kan du måske ikke få succes med at få den nødvendige information. Har dine entreprenører udfyld formular W-9 for at give dig de nødvendige oplysninger.

6. Biludgifter

Biludgifter kan være en stor udgift for en ny eller eksisterende virksomhed. Virksomhedsejeren skal opretholde en automatisk logbog for at holde styr på, hvor og hvornår han eller hun rejste til, hvem der blev set, og hvis der var forretningsformål med rejsen.Mens nogle enkeltpersoner kun sporer forretningsforbrug, anbefaler jeg at holde loggen for alle autoudgifter, da de, der angiver deres fradrag, også kan fradrage transport som en medicinsk udgift og som et velgørende bidragsafdrag, hvis de er aktive i en velgørenhed. Erhvervsskatteregistrene vil gerne vide, hvornår du har sat køretøjet i brug, og mængden af ​​virksomhed, pendling og personlige mil for hvert køretøj for året.

7. Selvstændig beskæftigelse skat

Lønnsomme engangsindehavere er undertiden overrasket over at finde ud af, at selvstændig skat (social sikring og medicare skat for selvstændige) kan overses og kan være en væsentlig del af deres samlede skatteregning. Vær sikker på at beregne disse skatter som en del af dine samlede skønnede skatter, når du betaler kvartalsoverslag. Vær også forberedt på den 15. april overraskelse. Ikke alene er saldoen på grund af sidste års skat, men også på grund af første kvartal af det kommende års skat. Kontantstrømmen skal overvåges for at få disse midler til rådighed.

Denne liste dækker kun nogle få af de mange ting, en ny virksomhedsejer bør overveje under forberedelsen af ​​den oprindelige virksomhedsafkast. De, der arbejder med erhvervsskatteforberedere, bør også rådføre sig med dem for at bestemme, i hvilket format virksomhedens data skal sendes til dem til forberedelse af dine afkast.
____________________________________
Joseph L. Rosenberg er certificeret revisor i Florham Park, NJ, der har specialiseret sig i at arbejde med iværksættere og småfirmaer. Han kan nås på (973) 443-4332 eller josephlrosenbergcpa @ konsulent. com.