Primer på teknisk analyse

Der synes at være to forskellige tankegangsskoler, når det kommer til at anvende teknisk analyse til handel eller investering i aktier. Dem på den ene side ser det som et vigtigt og nødvendigt værktøj, der er nødvendigt for at finde potentielle kandidater, optimere adgangspunkter, administrere stillinger og vide, hvornår de skal afslutte. De på den anden side, der kun bruger grundlæggende analyser, se teknisk analyse som noget, der ligner voodoo.

Men i virkeligheden er teknisk analyse ikke andet end studiet af pris og volumen - de to vigtigste faktorer på aktiemarkedet - og at lære at bruge det korrekt kan give dig en fordel ; en der vil oversætte til en bedre bundlinje for din samlede P & L.

Hvad er teknisk analyse?

Der er mange forskellige definitioner af teknisk analyse, nogle gode og nogle dårlige, men for vores formål vil vi definere det som "den grafiske repræsentation af investorens stemning. "Den følelse er repræsenteret af volumen, mængden af ​​aktier en aktiehandler i en given periode og pris.

Ved at opstille pris og volumen på et diagram kan du begynde at få et billede af, hvor investorens stemning har været, og hvor det kan gå. Der er også hundredvis af tekniske indikatorer, hvoraf de fleste er afledt af pris og volumen, som kan hjælpe dig med at bedre visualisere, hvor en aktie er i form af investorens stemning.

Målet med teknisk analyse er at indgå i en aktie, når investorens stemning ændres fra bearish til bullish, hvis det går lang eller fra bullish til bearish, hvis det går kort. Hvis du for eksempel bruger et glidende gennemsnit af en aktiekurs, kan du måske indtaste en position, når prisen går over den glidende gennemsnitslinie.

Dette kan signalere, at sælgere på lageret er færdige, og at flere købere begynder at komme ind.

Hvorfor virker teknisk analyse?

Selvom de, der afviser teknisk analyse, fortæller dig, at ting som pris til indtjeningsforhold, nye produkter, økonomiske cyklusser og andre grundlæggende faktorer er, hvad der flytter et lager, disse ting er kun katalysatorer til køb og salg, kun ting der flytter en bestand.

Teknisk analyse forsøger ikke at skelne mellem de grundlæggende grunde til køb og salg, da de normalt er for subjektive og ofte ikke opdaget, før der allerede er sket et skridt. Faktisk er teknisk analyse "Joe Friday" af analyse - Bare fakta, fru!

Teknisk analyse ser efter mønstre for køb og salg, mønstre, som historisk gentages over tid, og derefter forsøger at bruge den historiske viden til at forudsige fremtidig prisbevægelse. Disse mønstre gentages, fordi køb og salg er baseret på investorernes frygt og grådighed - følelser der er grundlæggende for menneskets natur - som ikke er ændret siden mandens begyndelse.

Hvad er fordelene ved grundlæggende analyse?

Den største fordel, at teknisk analyse har over fundamental analyse, er relateret til tabte muligheder for omkostninger.

De fleste investorer og forhandlere har et begrænset antal midler til at arbejde med, og grundlæggende analyse anvender data og beregninger, at selv om det er korrekt, har der ikke nogen tidsbegrænsning for succes, som binder kapital til ubestemt tid.

For eksempel, hvis grundlæggende analyse fortæller dig, at XYZ Company er et køb, fordi det bliver en stor aktør i sin sektor, kan du investere en del af din kapital til at købe aktierne. Men din analyse fortæller dig ikke, hvornår disse grundlæggende vil begynde at flytte bestanden. Det kan være en uge, en måned eller et par år. Ved at binde dine penge op for en ukendt periode kan du spilde meget tid med lidt eller intet tilbagevenden og i færd med at gå glip af andre, mere rentable muligheder.

I modsætning hertil er teknisk analyse - afhængig af naturen - baseret på objektive kriterier og katalysatorer for at signalere en tilgang til en bestand.

Det betyder, at du kun skal forpligte din kapital til en position, når disse kriterier og katalysatorer udløses, hvilket giver dig mere effektiv udnyttelse af dine investeringsfonde.

Teknisk analyse, ligesom enhver metode, er ikke 100% nøjagtig, men det kan være et værdifuldt værktøj, som kan bruges sammen med andre typer analyser for at forbedre dine aktiemarkedet.