Skatterådgivning til cannabis-iværksættere

Virksomheder i medicinsk marihuana og cannabisindustrien står over for unikke og ofte skræmmende skatteproblemer. Skatteproblemer kan håndteres, så længe cannabis-iværksættere tager lidt tid til at gennemføre og styrke deres bogføring og regnskabspraksis.

Hvad er de primære bekymringer, som medicinske marihuana-iværksættere har på deres tanker?

"De vil gerne komme over bordet", siger Henry Levy, en certificeret revisor i Oakland, Californien, som har specialiseret sig i at tjene cannabisindustrien i over 15 år.

Oftere end ikke, skal klienten lave nogle lektier, før de kan begynde at grave ind i skatteproblemer. Mens de kan være meget sofistikerede om marihuana, vedligeholder iværksættere som regel ikke noget om forretninger. " Faktisk spørger de fleste marihuana-iværksættere, når de kommer ind for et møde, at spørge: "Fortæl mig om, hvordan jeg driver en virksomhed i mit felt."

Hvad skal Cannabis Entreprenører gøre først for at komme op til fart?

Få organiseret. Medicinske marihuana iværksættere skal "forstå betydningen af ​​bogføring", siger Levy. Få oprettet med regnskabssoftware, lær hvordan du opretter et kontoplan og afstem dine kontoudtog hver måned. Disse er kerneforretninger, der gælder for alle virksomheder, ikke kun virksomheder i cannabisindustrien.

Spørg din revisor om hjælp til opsætning af disse værktøjer og processer. Så faktisk begynde at gøre disse regnskabsprocesser. Så følg med din revisor i et par måneder.

På den måde har du meget mere at tale om.

"Hvor god din regnskab er, er kritisk," siger Levy. Det er kernen fundamentet, som vi kan gøre skatteplanlægning.

Næste: Valg af hvilken slags juridisk enhed, du ønsker, at din virksomhed skal være

Her må cannabisvirksomheder gøre deres due diligence. Dette indebærer:

• Gennemgang af statslove og politiske retningslinjer
• Kendskab til by- og amtlovgivning
• Find ud af hvilke tilladelser eller erhvervslicenser de har brug for,
• Kontroller, hvad din statssekretær eller lokalby siger om at drive en cannabisvirksomhed.

Nogle gange vil en by eller stat stille konkrete anbefalinger eller krav om, hvilken form for enhed en cannabisvirksomhed skal være. Så forståelse af disse statslige og lokale krav er afgørende.

Af alle de faktorer, der går ud på at vælge den rigtige juridiske enhed, er de vigtigste statslige retningslinjer, der understreger driften i en "non-profit" måde, "forklarer Levy." Så dette vil indikere enten en ikke- -virksomheden eller et kooperativ. Vi ser imidlertid også 'B' -korporationer i dette område. Så længe den interne indtægtskode sektion 280E eksisterer, bør den valgte enhed absolut IKKE være en passerende enhed."(A" B "Corporation er et ydelsesselskab, som er en særlig type selskab godkendt på statsniveau.)

Skatteproblemer omkring Executive Compensation

Foretænksomt er virksomhedsejere bekymrede over, hvordan de skal betale sig for deres hårdt arbejde og investering i virksomheden. Afhængigt af virksomhedens juridiske opbygning kan ejere få penge ud af virksomheden gennem en kombination af løn, udbytte (i et C-selskab) eller fordeling af overskud (i S-corporations og partnerskaber).

Jeg bemærker, at Mr. Levy råder cannabis-iværksættere til at holde sig væk fra passthrough S-virksomheder og partnerskaber. Alligevel drejer en stor del af virksomhedsskatteplanlægningen sig om at designe hvordan man kompenserer virksomhedsejere i en skatte- effektiv måde.

For marihuana iværksættere findes de samme spørgsmål og problemer. Men der er en yderligere faktor at overveje. Hvis virksomheden skal fungere som en nonprofitorganisation, skal iværksætterne f.eks. Pas på, hvor meget løn de tjener. Det skyldes, at for højt af en løn kunne krænke statslig skattelovgivning mod personlig indkøb. (Personlig indsamling sker, når for meget af nonprofitens indkomst går til gavn for bestemte personer).

"Der er ingen klare retningslinjer for, hvor mange ledere der kan lave," Levy forklaret via e-mail.

"Retningslinjerne for staten vil ikke have ledere til at gøre urimelig kompensation, men ingen ved, hvor meget det er. Det er vanskeligt at sælge detailvirksomheder, men der er helt sikkert penge i denne industri."

Hvilke føderale skatteproblemer er specifikke for cannabisindustrien?

Nu, efter at have sorteret alle disse regnskabsprocesser og valg af juridisk enhed, skal cannabisejere være opmærksomme på følgende særlige regler.

• De kan fratrække omkostningerne ved solgte varer.
• De kan ikke fratrække andre former for forretningsomkostninger.

De fleste udgifter er ikke skat-fradragsberettigede

I modsætning til enhver anden form for virksomhed kan marijuana-relaterede virksomheder ikke tage et fradrag for nogen af ​​deres ordinære og nødvendige udgifter.

De kan fratrække deres omkostninger ved solgte varer. Dette omfatter kostprisen på alle opgørelser solgt i løbet af året.

Men andre udgifter, såsom leje og forsyninger og faglige gebyrer, kan ikke fratrækkes deres føderale indkomstskat. Den relevante skattelovgivning er sektion 280E i Internal Revenue Code. "280E er en undtagelse fra den generelle regel om at afskrive deres almindelige og nødvendige forretningsomkostninger," siger Levy. Denne kodeafdeling finder kun anvendelse på personer eller virksomheder, der beskæftiger sig med handel med kontrollerede stoffer, nemlig skema 1 og skema 2-stoffer.

Sammenfattende, her er hvad du skal tale med din revisor om:

• Sådan opretter du dit regnskabs- og bogføringssystem.
• Hvilke regler og forskrifter (føderale, stat, amt, by) gælder?
• Hvilke tilladelser og licenser har du brug for?
• Hvilke gebyrer og skatter er du ansvarlig for (indkomstskat, omsætningsafgift, byvirksomhedstilladelsesgebyrer, lønningsliste osv.)?
• Hvilke former for juridiske enheder er mulige?
• Hvilke af disse former for juridiske enheder giver mest mening?
• Hvordan strukturerer du kompensation og fordele?
• Hvilke regnskabs- og skatterapporteringsansvar har du?
• Hvad skal du se en advokat om?
• Hvilken slags skatteplanlægningstaktik året rundt og årets udgang fungerer bedst for dig?