Bæredygtige investeringsstrategier

Negative Skærme

Skærme arbejder for at opsuge virksomheder, der ikke måler op til visse investeringskriterier, såsom involvering med tobak eller alkohol eller skydevåben. Sådanne negative skærme bruges ofte stadig af midler med en religiøs mandat, som vi skitserede her, og rødderne på feltet kom fra denne form for investering.

I SRI udvikler investorer kriterier baseret på de værdier, de bringer til deres investeringer.

Når en kort liste over virksomheder, der opfylder disse SRI-standarder, er blevet bestemt, kan investorer henvende sig til traditionelle indikatorer som salg og indtjening, aktiver og passiver til at træffe endelige beslutninger, men ofte er det meningen at bare fokusere på "de virksomheder, du ikke kan lide" og ellers investere i balancen i en strategi. Sådanne negative skærme blev for nylig fundet to tredjedele af alle bæredygtige investeringer globalt eller $ 14 Trilion ud af $ 21 trillioner af kapital udnyttet mod alle mulige strategier. Negative skærme udrydder dårlige SRI-udøvere, herunder dem, der forurener, eller som opretholder dårlige arbejdsvilkår og derudover, og senest er frasalget af fossilt brændsel blevet raseri, især den finansielle sektor under udførelse af kulsektoren, som det store flertal af afhændelse begået af store investorer globalt som AXA og Norges Bank.

Positive Skærme

Positive skærmbilleder identificerer virksomheder baseret på praksis, der på en eller anden måde gavner samfundet, såsom følsomhed for miljøet eller eksemplariske medarbejderrelationer.

Disse er ofte enten "bedst i klassen" på udkig efter branchens bedste aktører eller "positive valg", der søger udbydere af løsninger og ikke helt tilpasset de normale sektorvægtninger af benchmarkindekser.

Fondforvaltere, der bruger denne type tilgang, har længe været et centralt fokus i vores bøger og forskning, der viser særlig stærk præstation for positive tilgange.

En ny undersøgelse fra University of Edinburgh Business School viser også seneste resultater for Green Funds versus "brown" -midler fra 2012 til 2014. Vores egen seneste undersøgelse af resultater viste positive tilgange, der udgjorde de fem års efterfølgende 2014 for virksomheder, der gennemfører specifik værdi, der kører bæredygtighedsstrategier med succes. Andre undersøgelser, der viser stærke resultater, omfatter dem, der kommer fra Harvard Business School og Oxford.

Aktionærforespørgsel

I stedet for passivt at følge aktiviteterne i de virksomheder, hvor de investerer, involverer socialt ansvarlige investorer ofte ledelsen i de spørgsmål, de anser for vigtige. Gennem aktionærforhandlinger udøver de deres ret som del-ejere af selskabet for at forsøge at påvirke virksomhedernes adfærd.

En almindelig praksis er at deltage i aktionærbeslutninger, som er andragender udarbejdet af grupper af aktionærer, der præsenteres for alle ejerne af selskabet til afstemning. Typisk opfordrer de ledelsen eller bestyrelsen til at gribe ind over for en bekymring. En beslutning kan omfatte at kalde et selskab at afbryde sine forbindelser til en repressiv regering i udlandet, udfordre sin ledende løn eller afsløre sine politiske bidrag.

Mens aktionærbeslutninger har været medvirkende i mange tilfælde, hvor virksomhederne ændrede praksis vedrørende arbejdspladsforhold for arbejdstagere, reviderede projekter, der har skadet miljøet og omvendte politikker, der tillod diskrimination på arbejdspladsen, bliver de ofte trukket tilbage, før de bliver optaget til afstemning blandt alle ejerne. Det kan forekomme af forskellige årsager. Måske er en beslutning truffet af selskabet og andragerne. Selskabet har med held hævdet til Securities & Exchange Commission, som fører tilsyn med processen med at fremsætte beslutninger, at den ikke overholdt minimumskravene, og SEC afviser det.

Fællesskabsinvesteringer

Lavindkomst- og ugunstigt stillede samfund er ofte underlagt traditionelle finansielle tjenesteydelser. Gennem fællesskabsinvestering kan investorer få en direkte indvirkning ved at placere deres midler i samfund i nød.

Fællesskabsinvesteringer giver adgang til kredit-, egenkapital-, kapital- og andre basisbankprodukter, der kan bruges til jobskabelse, boliger og sociale ydelser.

Denne finansiering ydes ofte af fællesskabsudviklingsbanker, der ligner traditionelle banker, men fokuserer på samfundsudvikling på nødlidende områder, samt lånefonde og kreditforeninger.

Individuelle investorer kan deltage i samfund, der investerer gennem en række fællesskabsinvesterende institutioner (CII'er). De kan åbne opsparing, kontrol, pengemarked og individuelle pensionsregnskaber hos banker eller kreditforeninger eller foretage kapitalandele eller gældsinvesteringer i venturekapitalfonde og i lånefonde.