Video: Humans Need Not Apply 2024
Kaffe er en af de mest interessante handelsvarer. Det er også normalt en af de mest flygtige. Kaffe er et medlem af det bløde kompleks, og de fleste af disse varer er tilbøjelige til at svinge i vildt.
Der er to hovedtyper kaffe: Robusta og Arabica. Kaffen, der handles på ICE Futures kontrakten i USA, er Arabica. Robusta kaffebønnerne anses for at have mere bitterhed, og det indeholder også mere koffein.
Arabica bønnen betragtes som en højere kvalitet bønne og bruges til Starbucks og til premium kaffe.
For spørgsmålet om handel med kaffe vil vi koncentrere os om Arabica bønnerne. Robusta's fundamentale kan påvirke Arabica-priserne, fordi Robusta er en meget tæt erstatning.
Arabica bønner vokser overvejende i Brasilien, mens Columbia er næststørste producent. De dyrkes også i Mellemamerika, men de fleste kaffehandlere fokuserer på Brasilien, når de handler kaffe.
Kaffen vokser på små træer, så afgrøderne er i jorden hele året. Dette gør dem modtagelige for vejrelementerne. Træerne skal blomstre om foråret for at producere en god afgrøde. Det er vigtigt at have godt vejr i denne periode.
Vejret spiller en stor rolle i kaffeproduktionen. Forlængede perioder med for høj fugt eller tørt vejr skal overvåges. Disse hændelser kan påvirke udbyttetallene. Den største trussel mod kaffeproduktionen er dog frost eller frysning.
Husk, at deres voksende årstider er modsatte af USA siden de er på den sydlige halvkugle.
De fleste af de største træk i kaffepriser sker, fordi træerne er beskadiget fra koldt vejr. Vær meget omhyggelig med handel med kaffe futures, hvis vejrudsigterne kræver ekstremt koldt vejr.
Kaffe kan bevæge sig meget hurtigt og højere, end mange forventer, hvis en frysning rammer den voksende region i Brasilien.
Efterspørgselssiden spiller også en stor rolle i prisen på kaffe. Europa er den største forbruger af kaffe. De drikker mere pr. Indbygger i Europa end resten af verden. USA er også en stor forbruger. Udviklingslande som Kina og sydamerikanske lande bliver mere vant til kaffe og kan tegne sig for en stor stigning i efterspørgslen i de kommende årtier.
Efterspørgslen stiger typisk på et forholdsvis pålideligt niveau. Folk drikker kaffe i gode tider og dårlige. Men hvis en økonomi falder i en dyb recession, vil efterspørgslen efter kaffe og i grunden alle varer sandsynligvis falde.
Coffee Trading Tips
Coffee futures kan gøre store svingninger inden for hver handelsdag. Den ekstreme prisvariation gør kaffe farlig til handel på kort sigt, medmindre du kan bruge tiden til at overvåge markederne i løbet af dagen.Du skal også være disciplineret, kontrollere din risiko og komme hurtigt ud af markedet, hvis handelen ikke virker. At vinde på dine mål er kritisk, da markedsprisen kan vende meget hurtigt.
Jeg foretrækker at handle kaffe fra en længere sigt. Det betyder at se større bevægelser i kaffe i løbet af nogle uger, i modsætning til at forsøge at forhandle kaffe futures markedet.
Nogle gange vil jeg tage hurtige overskud, hvis markedet gør et flygtigt skridt. Det giver dog mening at se efter større bevægelser, der har et overskudsprocent på tre til en eller risikerer en dollar til at lave tre.
En af de bedste måder jeg har fundet på at handle kaffe er at sælge muligheder i stedet for at bruge futures kontrakter. Kaffeoptioner har typisk en stor præmie i dem på grund af markedets forkærlighed for store prisudsving. Indstillinger kan fungere godt i dette marked, fordi de giver dig en smule pude til at modstå volatiliteten. For eksempel kan du sælge en put option i stedet for at købe en futures kontrakt. Det er vigtigt at indse, at salgsopsætninger også bærer risiko svarende til en futureskontrakt. For dem, der ikke handler på futuresmarkedet, har JO ETN-produktet en høj grad af korrelation med prisforanstaltningen på kaffe futures markedet.
Der er mange muligheder for at handle kaffe, men du skal være forsigtig og disciplineret. Det betyder, at du gør din forskning og har en handelsplan. Det betyder også at tabe tab hurtigt. Jeg vil anbefale at følge markedet i en periode, i stedet for at hoppe ind på dag et. ETN-produktet kan være ideelt til langsigtede handelsstillinger, da det bærer mindre risiko end futures eller optioner. Mens ETN kan være volatil, har den ikke samme grad af gearing som futures og futures optioner kontrakter.