Hvad er en præferenceoverførsel?

Når en debitor (den person, der indgiver en konkurs) betaler nogle kreditorer, men ikke betaler andre lignende kreditorer kort tid før en konkurs sag indgives, hævdes debitoren at have foretaget præferencebetalinger til de heldige (eller uheldige - se nedenfor) kreditorer.

Typer af gæld

Et af de principper, som konkurssystemet står på, er, at når vi ændrer reglerne for en debitor eller ændrer en forudgående kontrakt med en kreditor, skal vi behandle alle tilsvarende beliggende kreditorer samme.

Når vi ikke gør det, opstiller vi uretfærdige forhold til skade for kreditorerne, som ikke blev betalt.

For konkurs skyldes gælden i forskellige klasser eller kategorier. Generelt vil gælden falde ind under en af fire kategorier:

Administrative - de fordringer, der er nødvendige for administrationen af en konkurs sag, som advokatsalærer eller administratorens gebyrer.
Generelle usikrede - kreditkort, medicinske regninger, handelsgæld, signaturlån, der består af et løfte om at betale uden sikkerhed
Prioriteret usikret - usikret gæld, der af forskellige grunde anser os for at være mere værdige eller vigtig, herunder nylige skatter, indenlandske støtteforpligtelser som aliment og børnebidrag
Secured - gæld med sikkerhedsstillelse som billån eller boliglån

Når vi taler om tilsvarende beliggende kreditorer, taler vi om kreditorer med samme slags gæld som alle generelle usikrede kreditorer eller alle prioriterede usikrede kreditorer.

Valg af en kreditor over en anden

Selvom vi ofte kan vælge hvem, hvad, hvornår og hvor meget vi betaler vores kreditorer, uanset hvilke aftaler vi har med dem, antager konkurssystemet, at vi betaler alle som kreditorer på en lignende måde. For eksempel foretager vi minimumsbetaling på vores kreditkort hver måned.

Under de fleste omstændigheder vil vi ikke vælge hvilke kreditorer der skal betale. Hver enkelt vil blive betalt i det mindste kontraktmæssige minimum. Nogle kan betales mere, nogle mindre.

Så hvorfor vælger du at betale en kreditor mere end andre? Du har muligvis en helt legitim grund til at gøre det. For eksempel kan dit Visa-kort have en højere rente end dit Mastercard, så du vil betale det hurtigere. Eller måske har den en højere balance.

Men hvad hvis du var strapped for kontanter, og du havde kun nok til at betale nogle kreditorer, men ikke andre? Hvis du ikke betalte Visa, men betalte Mastercard i stedet, er det rimeligt for Visa? Hvad hvis du skylder penge til din svigerfar og ønskede at sikre sig, at han blev betalt, før du indgav en konkurs sag?

Disse ulige betalinger, du foretager, hedder præferencer eller præferenceoverførsler.

Hvad gør det til en præference?

For at være en præference skal en betaling opfylde fem elementer:

Overførslen skal være til fordel for en kreditor.
Overførslen skal bruges til at betale en forudgående gæld (en gæld, der eksisterede før overførslen fandt sted).
Overførslen skal have fundet sted, mens skyldneren var insolvent.
Overførslen skete inden for 90 dage efter konkursens indgivelse, eller et år, hvis kreditor var en insider.
Kreditoren modtog mere end det ville have modtaget i et kapitel 7 tilfælde, hvis overførslen ikke var foretaget.

Undgå præferencerne

Hvorfor er dette vigtigt i konkurskonteksten? Fordi der er en formodning om, at du før du blev indgivet konkurs, var du insolvent, hvilket betyder, at du skylder mere i gæld end du havde aktiver til at dække. Ved at vælge og vælge hvem du betaler, foretrækker du en kreditor over en anden, når alle kreditorer af samme type uden tvivl burde have været behandlet ens.

Så hvad skal vi så gøre med det? Konkurskode har svaret. Det giver forvalteren ret til at indfange de penge, der blev givet kreditorer fortrinsvis og omfordele det til alle tilsvarende kreditorer på en mere jævn eller pro rata basis. Dette kaldes undgå præference.

Selvom han måske har ret til at gå efter alle tilfælde, hvor du synes at have foretrukket en kreditor over en anden, er forvalteren delvist begrænset af undersøgelsesomkostningerne og de nødvendige skridt til at samle pengene, behandle krav fra andre kreditorer og omfordele provenuet.

Bare den tid, der er nødvendigt for at gennemgå hver enkelt af dine konkursforretninger, vil ofte være byrdefuld. Derfor kræver konkurskodeksen, at du offentliggør alle betalinger, der er foretaget i 90 dage før konkursen, men kun hvis betalingen (s) i alt er $ 600 eller mere for en enkelt kreditor i den periode.

Selv så kan trusteen bruge sin dom til at afgøre, om det ville være praktisk at gå efter de penge. Beløbet er en faktor. En anden faktor er, hvad der undertiden omtales som "interesser for kreditorer" test. En betaling er kun en præference i det omfang den overstiger det, som denne kreditor ville have modtaget i et kapitel 7-tilfælde.

Her er et eksempel: Antag at du har $ 10.000 i ikke-eksproprieret ejendom. Du har otte kreditorer med korrekte krav. Alt i alt ville hver af disse kreditorer have eller ville have modtaget $ 1, 250 i konkurs sagen.

Hvis du betalte en kreditgiver $ 1.000 før konkursen blev indgivet, er præferencebeløbet virkelig kun 250 dollar. Hvis forvalteren søgte ud hele $ 1, 250, så snart kreditorerne blev sorteret, ville kreditoren alligevel få tilbage $ 1, 000. Således skal forvalteren afveje fordelene ved at gå efter $ 250 på vegne af de øvrige kreditorer. I betragtning af trustees kommission er 25% eller mindre på alt, der går gennem hendes hænder, ville det nok ikke være meget effektivt at forsøge at få den $ 250 tilbage fra kreditor.

90-dages regel

Generelt vil trustees kun se efter præferencer, der er lavet i de 90 dage, før sagen blev indgivet. Men det er ikke svært og hurtigt. Det er lettere for trustees at undgå præferencer i den periode, fordi skyldneren ved lov er antaget at være insolvent i løbet af perioden.En formodning er intet andet end en antagelse, der kan overvindes med beviser. Hvis en kreditor kan bevise, at skyldneren var løsningsmiddel, når præferencen blev truffet, vil det være sværere for forvalteren at bevise, at betalingen var præferenceberettiget. Ligeledes kunne forvalteren forsøge at undgå at foretage betalinger, der blev foretaget længere tilbage end den 90-dages tilbageblivelsesperiode, hvis hun havde bevis for, at skyldneren var insolvent så langt tilbage.

Insiderregel

Faktisk kan trustee gå tilbage et år, hvis modtageren af betalingen var en insider. Insidere omfatter familie, venner, forretningspartnere, personer eller enheder med særlig tilknytning til debitor. Enhver betaling til en insider skal afsløres og er genstand for revision som en præference.

Egenskabsindstillinger

Indstillinger kan også være i form af ejendomsoverførsel. Overførsel af en bil til betaling af en gæld til din svigerfar er lige så gyldig som enhver kontant betaling og vil blive behandlet ens i enhver analyse.

Undgår en præferencefacilitet for modtageren?

Det korte svar er ja, præference er rimeligt for modtagerens kreditor, fordi kreditoren i sidste ende ikke modtager mere betaling, end han ville have modtaget, hvis skyldneren betalte retfærdigt og under normale omstændigheder.

Lad os lade lide at kreditoren er din far, der lånte dig $ 5, 000. Du har haft økonomiske vanskeligheder i nogen tid. Det bliver sværere for dig at få enderne til at mødes, og du tænker på at indgive en konkurs sag. Du vil sørge for din far bliver betalt før alle andre. Så du bruger de sidste af dine ressourcer til at betale ham, hvad du skylder ham.

Seks måneder senere besøger du en konkursadvokat. Hun vil bede dig om at opregne de betalinger, du har foretaget i de foregående 90 dage, og de betalinger, du har foretaget til insidere i løbet af det foregående år. I så fald vil din far klart kvalificere sig som en insider. Betalingen skal afsløres.

Lad os sige, at du har $ 10.000 i ikke-aktiverede aktiver, som forvalteren kan sælge og bruge til at betale kreditorer. Du har ti kreditorer, hver af dem vil modtage $ 1000. Det var klart, at din far modtog mere end han ville have modtaget, hvis du ikke havde betalt ham. Hvis trustee får tilbage $ 5, 000 fra din far og tilføjer den til puljen af aktiver, der kan fordeles, vil hver kreditor da få $ 1500, inklusive din far.

Er det retfærdigt? Ja. Skal din far lide det? Nej. Det er et vanskeligt begreb for nogle kreditorer at forstå, især dem, der ikke er involveret i handel, vende om en klump penge og tvunget til at dele med andre kreditorer.

Dette betyder ikke, at du er udelukket fra at betale din far. Selv om resten af gælden du skylder ham, er lovligt afladt, er der intet i konkursloven, der forbyder dig at betale ham efter konkurs sagen er forbi.

Præferencer og sikret eller prioriteret gæld

Forvalterens undgåelse af magt bruges hyppigere mod sikret og prioriteret gæld. Sikret gæld har en særlig status på grund af aftalen mellem kreditor og låntager, at et aktiv fra låntageren kan sælges til at betale gælden.Var forvalteren at undgå præference betalt på en sikret gæld, ville betalingen blive erstattet af skyldnerens øvrige ejendom. Så det ville være en vask.

Prioriteret gæld har også en særlig status, fordi kongressen har fastslået, at visse gældsforpligtelser skal betales før almindelige usikrede fordringer. De mest almindelige prioriterede gæld er alimoni, børnebidrag og nylige skatter. Eventuelle penge, som en trustee indsamler, går først til at betale eventuelle prioritetsgæld. Derfor er det ikke ualmindeligt, at forvalteren undgår indbetalinger til almindelige usikrede kreditorer, og at de penge, der er betalt, udelukkende overgår til pensionering af prioritetsgæld. På den anden side kan eventuelle betalinger på prioriterede gæld, som forvalteren undgår, kun returneres til de prioriterede kreditorer.

Undtagelser fra reglen

Hver regel har sine undtagelser, og forvalterens magt til at undgå præferenceoverførsler er ikke anderledes. Her er tre af de mest almindelige.

Samtidig udveksling : Når du betaler for et køb, du laver samtidig, er der ingen præference. Indstillinger skal være for gæld, der allerede eksisterede før overførselstransaktionen.

Almindelig kursus : Når du arbejder i "almindelig forretningsforløb". "For eksempel, hvis du har en virksomhed, og du normalt betaler fakturaer 30 dage efter, at beholdningen er leveret, foretager du dine betalinger i normal handel, og de er ikke overførsler.

Ny værdi : Hvis du betaler nogen for en gæld, du allerede har, men kreditoren giver dig den nye værdi, var betalingen ikke præference. Et eksempel på ny værdi ville være en leverandør af fragtvarer til dig, efter du har betalt en udestående regning.