Bliver en 501 (c) (3) skattefritaget organisation

Hvad er en 501 (c) (3) nonprofit?

Omfattet af § 501, litra c), i United States Internal Revenue Code, er nonprofits generelt kaldet 501 (c) organisationer. Under denne kode modtager 27 typer nonprofits nogen undtagelse fra føderale indkomstskatter.

Den mest almindelige form for nonprofit organisation, 501 (c) (3) dækker en masse grund. Denne form for nonprofit er den, vi mest sandsynligt tænker på, når vi forestiller os et "nonprofit". "De er de velgørende organisationer, som vi venter på hjælp og støtte til med vores velgørende donationer.

Vi kalder dem ofte "velgørende organisationer. "

Udover føderal skattefritagelse har en 501 (c) (3) nonprofit flere fordele, når den tjener disse formål:

• velgørende,
• religiøse,
• uddannelsesmæssige,
• videnskabelige,
• litterær,
• test for offentlig sikkerhed,
• fremme amatør sports konkurrence,
• forebyggelse af grusomhed for børn eller dyr .

Kvalificerende organisationer omfatter

• plejehjem,
• forældreforbundsforeninger,
• velgørende sygehuse,
• alumniforeninger,
• skoler,
• kapitler af den røde Kors eller Frelses Hær, Boys 'eller Piges Klubber og
• Kirker.

501 (c) (3) Nonprofits falder i to kategorier

Den første er en offentlig velgørenhed . IRS definerer en offentlig velgørenhed som "ikke et privat fundament. "Offentlige velgørende organisationer modtager størstedelen af ​​deres indkomst fra offentligheden eller regeringen. Offentlig støtte skal være bred i stedet for begrænset til et par personer eller familier.

Den anden er et privat fundament . Den modtager indtægter fra investeringer og begavelser snarere end offentligheden.

Private fonde er opdelt i drift og nonoperating.

Ikke-operative fonde bruge deres indkomst til tilskud til andre almennyttige organisationer. Disse organisationer gennemfører fondens velgørende formål.

Et driftsfund driver sine egne programmer, der adresserer forskellige velgørende mål.

I denne artikel diskuterer vi den offentlige velgørenhed.

Lær mere om private fundamenter i historien og typer af amerikanske fonde.

Kravene til 501 (c) (3) Skattefritstående status

For at modtage fordelene ved skattefritagelse skal en 501 (c) (3) organisation opfylde flere krav ud over de velgørende formål, der er anført ovenfor.

Disse krav er:

• Det skal organiseres og drives kun til undtagelsesformål.
• Det må ikke organiseres eller drives til gavn for nogen privat interesse. Dens nettoindtjening kan ikke være til fordel for enhver privat aktionær eller individuel. Nonprofits kan tjene penge, men det overskud skal kun støtte velgørende formål.
• Det er begrænset i dets politiske og lobbyvirksomhed.

Hvilke fordele gør 501 (c) (3) Nonprofits Nyd?

Det er nyttigt for en nonprofit organisation at søge skattefritagelse. Fordelene er:

• Det kan modtage tilskud fra private fonde og regeringen.
• Det er fritaget for mange føderale, statslige og lokale skatter.
• Det kan give afgiftsfradrag til individuelle donorer.
• Det kan modtage særlige porto satser, nonprofit annonceringsrenter og andre rabatter.
• Beskyttelse af retssager. Da en velgørende organisation normalt inkorporerer, inden man søger skattefritagelse, gælder retssager kun for virksomhedens aktiver. Personale og bestyrelsesmedlemmer har således retlig beskyttelse. Men den beskyttelse kan ikke dække alle situationer. Nonprofits bør også købe visse typer forsikringer så godt.

Er der ulemper at blive et skattefrit nonprofit?

Ja, nonprofit status er ikke for alle. Ulemper er som regel den bedste side af fordelene.

F.eks. Kan nogle grupper synes, at ikke at dele overskud med direktører, officerer, medlemmer eller ansatte er uretfærdigt.

Indkomstproducerende aktiviteter, der ikke er relateret til koncernens almennyttige formål, er også begrænset. IRS undersøger uafhængig indkomst, og hvis det er stort, kan nonprofit betale skat og sanktioner.

Hvis nonprofit lukker ned, skal det give sine resterende aktiver til en anden velgørenhed.

Hvordan søger du at blive en skattefri organisation uden ideel organisation?

Hvis du ikke har indarbejdet i din stat som et nonprofit, skal du først gøre det. (Hvis du ikke ønsker at indarbejde, skal du overveje at blive en ikke-associeret almennyttig forening.)

Når du er inkorporeret, kan du bruge en af ​​to mulige applikationer.

1. De fleste nonprofits bruger Form 1023, Ansøgning om anerkendelse af fritagelse i henhold til afsnit 501 (c) (3) i Internal Revenue Code.

2. Hvis din organisation er lille, kan du kvalificere dig til Form 1023-EZ, strømlinet ansøgning om anerkendelse af fritagelse i henhold til sektion 501 (c) (3) i Internal Revenue Code. Du kan afgøre, om du kvalificerer dig til denne lettere løsning ved at udfylde kvalifikationsarket.

Hvornår ansøger du om skattefritagelse?

For at modtage skattefritagelse fra datoen for din integration skal du indlevere IRS Form 1023 eller 1023-EZ inden for 27 måneder.

Hvis du indsender efter 27 måneder, vil din fritagelse kun være gyldig fra ansøgningens poststemplets dato.

Du kan indgive en forlængelse af fristen på 27 måneder ved at forklare, hvorfor du ikke afsluttede ansøgningsprocessen 1023 til tiden.

Du kan finde de acceptable årsager til forsinket arkivering i instruktionerne for 1023. De omfatter dårlige råd og utilstrækkelige oplysninger fra en advokat, en revisor eller en IRS-medarbejder.

BEMÆRK: Der kræves ikke tre grupper i Form 1023. De omfatter

• kirker,
• offentlige velgørende organisationer, der ikke har brutto kvitteringer på mere end $ 5000 i hvert år,
• og underordnede organisationer fritaget under et gruppefritagelsesbrev.

Læs mere om de to ansøgningsformer, de involverede gebyrer og hvor lang tid det kan tage for at modtage IRS-godkendelse.

Ressourcer:

IRS-publikation 557 indeholder oplysninger om kvalifikation til og ansøgning om status 501 (c) (3).

Sådan oprettes et nonprofit-selskab (National Edition): En trinvis vejledning til dannelse af en 501 (c) (3) nonprofit i enhver stat (hvordan du opretter dit eget nonprofit Corporation) , Anthony Mancuso , Nolo, 2015. Køb fra Amazon.

Denne artikel er kun til orienteringsformål. Det er ikke meningen at være juridisk rådgivning. Tjek andre kilder, såsom IRS, og konsulter med juridisk rådgiver eller en revisor.