Skat overvejelser, når du sælger gaveejendom

Folk ender til at eje fast ejendom og anden ejendom, fordi den oprindelige ejer har givet ejendommen til dem. Overdragelser af ejendom givet før den oprindelige ejer dør er gaver, og modtagere af gaveegenskaber har forskellige skattemæssige konsekvenser end modtagere af arvelige ejendomme.

Grundlæggende: Hvordan gaver interagerer med skatter

Dette er en af ​​de skatter, der ikke fungerer, som du måske tror.

Når en person modtager penge eller ejendom, enten via indtjening eller på anden måde, ønsker Internal Revenue Service sin andel. Det er det modsatte med gaveafgiften. Modtageren betaler ikke nogen skat eller indberetter nogen indkomst, når gaveegenskaben modtages - i stedet skal donoren ejendommen rapportere gave og betale muligvis betale en gaveafgift underlagt visse disponible dispensationer.

Men hvad sker der, hvis du beslutter dig for ikke at holde gaven? Hvad hvis du sælger det? Nu skal du indberette gevinsten eller tabet og muligvis betale kapitalgevinstskat, hvis du forstår en gevinst.

Hvordan kapitalgevinster beregnes på gaveejendom

Kapitalgevinster eller tab på ejendomme, der modtages som gave, beregnes efter den oprindelige ejerens omkostningsgrundlag i ejendommen. Med andre ord modtager modtageren både ejendommen og ejendommens prisgrundlag, når ejendommen er begavet. Modtageren modtager også donorens holdingsperiode i ejendommen for at afgøre, om en gevinst er langsigtet eller kort sigt.

Grundlaget for gaveegenskab er den oprindelige ejerens prisgrundlag plus eller minus eventuelle tilpasninger. Typiske tilpasninger, der stiger, er væsentlige reparationer og forbedringer sammen med eventuelle udgifter til salg af ejendommen, såsom mæglerens provisioner. Typiske justeringer, der reduceres, er afskrivninger, som den tidligere ejer måtte have hævdet for at udleje ejendommen.

Modtagerens gevinster eller tab på gaveegenskaben er salgsprisen minus dette justerede prisgrundlag.

Optagelsestips til gaveejendom

Lad donoren give dig omkostningsgrundlaget for ejendommen og fortelle dig den dato, han oprindeligt købte ejendommen. Prøv at få en kopi af en escrow-erklæring for at dokumentere købets størrelse og dato.

Du vil også gerne have et skøn over ejendommens rimelige markedsværdi på datoen for gaveoverførslen, fordi markedsværdien undertiden kommer i spil med gevinst eller tabsberegning. Dette kan være så enkelt som at arrangere en vurdering.

Skatstrategier for gaveejendom

Hvis du har modtaget fast ejendom som gave, skal du overveje at bo i ejendommen i mindst to år, før du sælger den. Dette vil gøre dig berettiget til ekskludering af kapitalgevinster på op til $ 250.000 ved salg af en primær bopæl, hvis du er single og dobbelt så meget, hvis du er gift og sender en fælles retur.

Hvis ejendommen udlejes, skal du overveje en sektion 1031 udveksling til udskudelse af afgiften.

Overvej at give ejendommen til en anden. Dette ville overføre skatteforpligtelsen til den nye ejer. Velgørenhedsorganisationer kan sælge ejendomme uden at betale nogen kapitalgevinstskat, og du vil modtage et skattefradrag for ejendommens retfærdige markedsværdi som en velgørende donation.