Lær hvad en institutionel klient er i finanser

Institutionelle kunder, som defineret af de fleste finansielle serviceselskaber, består af store ikke-finansielle selskaber såvel som andre finansielle serviceselskaber af enhver størrelse. Definitionen af ​​store omfatter normalt mindst Fortune 500, og sandsynligvis ud over.

Kontaktpunkter

I en Wall Street-værdipapirfirma er den primære relationschef for en ikke-finansiel institutionel klient sandsynligvis senior investeringsbanker, især en med ekspertise inden for værdipapirgaranti eller fusioner og overtagelser.

Alternativt, hvis kunden bruger værdipapirfirmaet primært til at udføre handler, kan en institutionel sælger eller kontoadministrator styre forholdet. I en kommerciel bank er denne relationsforvalter forpligtet til at være en højtstående udlånsofficer, hvis en kunde bruger lån fra den pågældende bank.

Hovedrepræsentanten for en ikke-finansiel institutionel klient i forbindelse med værdipapirfirmaer eller forretningsbanker vil sandsynligvis være en leder i selskabets finansministerium. I relationer med investeringsforvaltningsfirmaer, der beskæftiger medarbejderpension og 401 (k) konti, er en leder i Human Resources Department tilbøjelig til at være selskabets repræsentant.

Small Business Clients

Små virksomheder, især dem, der ikke har offentligt handlede gæld eller egenkapital, behandles normalt som detailkunder. Deres regnskaber vil generelt blive betjent af finansielle rådgivere i værdipapirvirksomheder eller af småforetagender, der udlåner lån i kommercielle banker.

Finansielle tjenesteydelser Industrielle kunder

Der er stor handel med virksomheder inden for finanssektoren, selv blandt store integrerede og diversificerede virksomheder. Navnlig er værdipapirfirmaer, der fungerer som markedsmæglere, forpligtet til at have store mængder daglig handel indbyrdes, at styre deres respektive værdipapirbeholdninger og at udfylde kundeordrer for værdipapirer, som de ikke ejer.

Derudover kræver værdipapirgaranti ofte tilrettelæggelse af ad hoc-partnerskaber (kaldet syndikater) mellem en række virksomheder for at sprede forsikringsrisici og at finde købere for de værdipapirer, der nu tilbydes. Jo større værdipapirproblemet er, jo større er tegnings- og salgssyndikaterne forpligtet til at være.

Meget velhavende enkeltpersoner

Ekstraordinært høje netværdige individer (for eksempel dem med over 100 millioner dollars i aktiver) kan serveres via institutionelle salgskanaler frem for gennem de finansielle rådgiverkanaler, der tjener detailkunder. Dette er især tilfældet, hvis disse personer har deres egne finansielle rådgivere (eller familiekontorer) bortset fra det pågældende firma, og i stedet bruger dette firma strengt til at udføre handler og opnå investeringsprodukter.

Institutionelle forretningsordninger

Bemærk, at visse afdelinger og forretningsområder inden for finansielle tjenesteydelser er typisk defineret som institutionelle. Investeringsbanker er et eksempel baseret på kundernes karakter.

Værdipapirhandel er et andet eksempel; Selvom denne funktion tjener både detailhandlere og institutionelle kunder, har tendenserne til handelsvolumen tendens til at være på vegne af institutionerne.

Handelsfunktionen har også tendens til at have tætte bånd til investeringsbankfunktionen, der skaber værdipapirer, der efterfølgende vil blive handlet på det sekundære marked.

Selvom rapporter og analyser udviklet af interne værdipapirforskningsafdelinger tendens til at være rettet mod detailfinansielle rådgivere og detailkunder, vil disse grupper sandsynligvis blive organiseret i den institutionelle halvdel af et diversificeret firma.