Formular 1099

Definition:

Formular for Internal Revenue Service (IRS) 1099 er et nøglefundligt skatterapporteringsdokument. Banker, mæglerfirmaer og investeringsforeninger er blandt de finansielle tjenesteydelser, der bruger Form 1099 til at rapportere indkomster, som deres kunder modtager, såsom udbytte og renter. Fra regnskabsåret 2011 rapporterer Form 1099 også kundernes kapitalgevinstindtægter fra værdipapirsalg, i tilfælde hvor mæglerfirmaet kan bekræfte skattebasis (dvs. justeret købspris) deraf.

I de foregående år blev kun de samlede provenu fra salget inkluderet.

Banker og investeringsforetagender udsteder typisk formular 1099 til kunder i midten af ​​januar, men mæglerfirmaer tager normalt indtil midten af ​​februar deadline for dem fastsat ved lov. Denne frist er dog stort set illusorisk, da mæglerfirmaer ikke er forpligtet til at sikre, at hver formular 1099, de udsteder, er endelig og helt korrekt på dette tidspunkt. I stedet er det almindeligt for mæglerfirmaer at revidere klientens Form 1099 en eller flere tidstider i samme skattesæson, selv efter den 15. april, hvilket skaber vanskeligheder for både kunder og skatteforhandlere ved afslutningen af ​​deres skatteafkast.

Mæglerfirmaer hævder typisk, at 1099 revisioner skyldes reviderede datafeed fra udstedere af de værdipapirer, som de rapporterer på, eller fra fonde, der afholdes på deres kunders mæglerkonti. Som nævnt ovenfor udsteder fondforetagender imidlertid formular 1099 en hel måned tidligere og sjældent med nogen revision, selv om de har værdipapirer fra de samme udstedere.

Desuden er det nye krav om, at mæglerfirmaer indberetter kapitalgevinster (og tab) på Form 1099, ikke blevet implementeret fuldt ud. Gain og tab data på alle værdipapirer købt gennem samme firma teoretisk bør rapporteres på Form 1099, men ofte er det ikke.

Mæglerfirmaers problemer med rettidig udstedelse af korrekte og endelige formularer 1099 er et eksempel på, hvordan finansielle rådgivere og deres salgsassistenter ikke har kontrol over alle de faktorer, der påvirker kundetilfredsheden.

I stedet er de stærkt afhængige af kvaliteten af ​​de tjenester, der leveres af andre funktionelle områder i deres firmaer, såsom mæglervirksomhed eller informationsteknologi.