Vælger en fondsdags gensidig fond

Målgældsforeninger blev oprettet for mere end 10 år siden og faktureret som en simpel, one-size-fits-all investeringsløsning. Men er noget nogensinde helt så nemt? Det enkle svar er selvfølgelig, "Nej. "

Hvorfor ejer en fondsdags gensidig fond?

Hvis du planlægger at gå på pension om 20 år, kan du overveje at købe en fondsdagsfond, der matcher din tidsramme - det vil sige en fond med et mål på 20 år. Når du nærmer dig din pensionsdato, flytter fonden væksten fra risikere, men ofte højere belønnede fonde (med beholdninger som aktier) til mere konservative investeringsforeninger (med beholdninger som obligationer og kontanter).

Ideen er at redde dig fra at sikre, at din portefølje omfordeles ud fra dine skiftende behov: Lad fonden gøre alt arbejdet.

Måldatas investeringsfondens omfordeling over en forudbestemt periode for at afspejle investorernes ændrede tolerancer for risiko er kendt som måldatafondenes "glidebane". Denne glidebane sætter fondens tildeling mellem forskellige aktivklasser over tid, justerer blandingen fra mere aggressive investeringer tidligt i måldagsfondens liv til mere konservative investeringer, da fonden modnes, og investorer nærmer sig målet om målpensionstidspunktet.

Analyse af valgfondsoptionerne for moderselskabet

Hvis du regner med målgældsforeninger som en simpel løsning på dine pensionsinvesteringer, skal du være forsigtig. Ligesom med enhver investering, skal du først lave nogle lektier. Alle mål-dato gensidige fonde er ikke alle skabt ens.

Fonde med identiske måldatoer kan have meget forskellige aktivbevillinger.

F.eks. Har T. Rowe Price Retirement 2030 Fund 66% investeret i aktier på måldatoen, mens Vanguard 2030 Pensionsfond har 50% investeret i aktier på måldatoen. Mens de to fonde har samme måldato, er aktivfordelingen på måldatoen væsentligt anderledes.

Du skal omhyggeligt bestemme dit komfortniveau med mål-datafondets aktuelle aktivfordeling og være opmærksom på fondens højere / lavere egenkapitalallokering på din måldato. En størrelse passer ikke alle sammen.

Når du kigger efter den rigtige target-date mutual fund for dig, skal du overveje følgende:

• Fordelingsfordeling - Se omhyggeligt på din måldagsfonds fordeling mellem aktier, obligationer og kontanter og undersøge, hvordan disse beholdninger ændres, da fonden flytter tættere på din måldato og derefter. Husk at i eksemplet beskrevet ovenfor kan fordelingen mellem forskellige aktivklasser være forskellig fra fond til fond.
• Diversificering - Investerer fonden overvejende i amerikanske aktiebeholdninger eller er en del investeret i internationale aktiefonde, vækstmarkedsfondsmidler og hårde aktivfonde?Tar måldagsfonden en del af dine aktiver til Treasury Inflation-Protected værdipapirer, eller holder den sammen med almindelige vaniljefonde.
• Kvaliteten af ​​de underliggende fonde - Se på midlerne inden for måldagsfonden. Er de middelmådige, eller har de et rimeligt track record, når de sammenlignes med deres jævnaldrende?
• Fondfamilier - Investerer din målfondsfond i midler uden for fondens fondfamilie? Med andre ord, hvis du køber en target-date fond fra Fidelity, investerer den kun i Fidelity-fonde, eller ser det ud til andre fondsfamilier til at styre en del af fonden? Ofte er en fondsfamilie specialiseret i en bestemt investeringsstil (f.eks. Aktier), mens en anden fondsfamilie kan specialisere sig i en anden investeringssyste (f.eks. Obligationer).
• Udgifter - Som med enhver investering skal omkostninger altid være overvejelser. Er din måldagsfond en ikke-belastet fond, eller er der en front-end eller back-end-belastning forbundet med fonden? Hvordan sammenligner udgiftsforholdet for fonden med andre mål-datofonde? Selvom det aldrig er en god ide at simpelthen købe en fond, fordi den har den laveste omkostningsstruktur, skal dine mål-fondsfonde omhyggeligt vejes sammen med fordelene.

Der er desværre ikke en simpel løsning på valg af den rigtige target-date fond. Ligesom enhver ordentlig investering skal du gøre dit hjemmearbejde ved at undersøge og forstå aktivfordeling, diversificering, underliggende fonde og omkostningsstruktur. Lidt forskning, vil sætte dig langt i retning af at finde den rigtige fond for dig.