Skat Behandling af annulleret realkreditgæld

Lån långivere af og til annullere eller tilgive en persons gæld. Selv om dette lader debitor af en øjeblikkelig finansiel stress udløser det ofte en skattepligt. I henhold til skatteloven betragtes annulleret gæld som indtægt til debitor og indgår som en del af debitorens indkomst. Långiveren rapporterer denne annullerede gæld både til den enkelte og til Internal Revenue Service ved brug af Formular 1099-C . Skattelovgivningen indeholder tre retsmidler for at udelukke annullerede gældsafgifter.

Der er en udelukkelse i tilfælde af insolvens, i tilfælde af konkurs og en ny udelukkelse for visse typer af realkreditgæld. Forfalskningen af ​​realkreditlån er særlig vigtig for personer, der går gennem afskærmning, kortsalg, eller hvis nogle af deres hovedstol reduceres gennem en lånemodifikation.

I december 2007 vedtog Kongressen gældsforsikringsloven. Denne lov giver skattelettelser til boligejere, der mister deres hus gennem afskærmning eller kortsalg, eller som omstrukturerer deres realkreditlån med et lavere hovedbeløb. Loven gør det muligt for enkeltpersoner at udelukke fra op til 2 mio. Kr. Af visse realkreditgæld aflyst af långivere. Der er en række kriterier, der skal opfyldes for at kvalificere sig til denne udelukkelse. Annulleret realkreditgæld, der ikke opfylder disse kriterier, kan stadig udelukkes ved anvendelse af reglerne for insolvens eller konkurs. Personer med egenkapitallån og udbetaling af penge eller gældskonsolidering skal gøre noget ekstra bogføring for at sikre, at de fuldt ud kan udnytte alle de skattefritagelser, der gælder for dem.

Annulleret gæld og skattepligtig indkomst

Normalt betragtes gæld, der er tilgivet eller annulleret af en långiver, skattepligtig indkomst til skyldneren. Skattelovgivningen angiver, at annullerede gæld indgår i en persons indkomst og er underlagt skat. Til reference er loven Internal Revenue Code Section 61 (a) (12). Denne lov siger, at "indkomst fra udstedelse af gældsætning" indgår i en persons bruttoindkomst for året. Skattelovgivningen beskriver også særlige omstændigheder, når en person ikke skal betale skat på aflyste gæld. Disse kaldes udelukkelser, hvilket betyder, at beløbet ikke vil blive inkluderet i en persons skattepligtige indkomst.

Der er flere udelukkelser til rådighed, men kun tre af dem finder anvendelse på situationen for annullerede realkreditlån. Disse tre undtagelser gælder for:

Gæld aflyst i en konkursbehandling,

• Gæld annulleret, når personen er insolvent, og
• Gæld, der er omfattet af lov om gældsforsikring.
• Hvert af disse udelukkelser har deres eget sæt kriterier og rapporteringsprocedurer. For folk der har mistet deres hjem, kan det være afgørende at samle originale lånedokumenter for at vise, hvor lånepenge blev brugt.

For yderligere henvisning til annulleret gæld generelt henvises til afsnittet om gældsafbrydelse i offentliggørelse 908 og afsnittet om annulleret gæld i publikation 17.

• Kvalificering i henhold til lov om gældsforebyggelse af gældsforpligtelser

Realkreditgæld kan kvalificere sig til udelukkelse fra indtægter i henhold til loven om gældsforsikring. Denne lov bestemmer, at visse typer af annulleret realkreditgæld kan udelukkes fra skat. Denne udelukkelse er vigtig for folk, hvis hjem er blevet afskærmet, eller som solgte deres hus kort, eller som omstrukturerede deres pant.

Der er to typer realkreditgæld i skatkoden, erhvervelsesgæld og egenkapitalgæld. Sondringen mellem de to konsekvenser, som udelukkelse kan gælde.

Erstatningsgæld er gæld, hvis provenu blev brugt til at købe, bygge eller væsentligt forbedre en primær bopæl. Home equity debt er gæld, hvis provenu ikke blev brugt til at købe, bygge eller forbedre bolig. Erstatningsgæld kan udelukkes fra skat i henhold til lov om gældsforsikring. Home equity gæld kan ikke udelukkes i henhold til denne nye lov. I stedet kan hjemme egenkapital gæld kvalificeres under insolvens eller konkurs udelukkelser. Der er også en yderligere kriterier. Huset skal have været brugt som hovedhjem, hvilket betyder, at det var det vigtigste bopælssted for debitoren. Det betyder, at boliger, ferieboliger, investeringsejendomme eller lejeenheder ikke kvalificeres under denne udelukkelse.

Annullerede gældsforpligtelser for disse ejendomme kan dog kvalificeres under insolvens eller konkurs.

Hvor meget gæld kan udelukkes fra skat? Annulleret realkreditgæld på op til $ 2 mio. (Eller 1 mio. USD er gift og indleverer et særskilt afkast) kan udelukkes fra indtægter for årene 2007 til 2016. Efter 2016 kan folk stadig udelukke gældsforladelsen fra deres skatter, så længe debitor og långiveren indgik en bindende skriftlig aftale om at ophæve gælden senest den 31. december 2016.

Adskille gælds og gældsforpligtelser til gældsforpligtelser

Før du kan bestemme, hvordan et annulleret realkreditlån skal håndteres til skatteformål, vil du Først skal du vide, hvor meget din annullerede gæld falder ind i de to kategorier:

Købsgode

• Boligkapitalgæld
• At adskille disse to former for realkreditgæld kan være let eller kompliceret. Hvor kompliceret processen vil være, afhænger af, om du refinansierede dine realkreditlån.

Hvis dine eneste lån var de oprindelige realkreditlån brugt til at købe dit hus, så vil hele din gæld være erhvervelsesgæld. Du kan ekskludere op til $ 2 mio. I erhvervelsesgæld under Mortgage Forgiveness Debt Relief Act (eller $ 1 mio. For en gift person, der indsender en separat afkast).

For refinansierede lån tæller kun den udestående saldo på de oprindelige købsforpligtelser. Hvis du gjorde en gældskonsolidering, refinansierer eller har udbetalt et hjem egenkapital kredit til andre formål end at erhverve et hus, så vil den del af din gæld være hjemme egenkapital gæld.Denne egenkapitalgæld vil ikke kvalificere sig som led i eksklusionen på 2 mio. USD, men kan kvalificere sig til udelukkelse i henhold til konkurs- eller konkursundtagelser.

Du skal dokumentere dollarbeløbene for denne erhvervelse og egenkapitalgæld. Et simpelt arbejdspapir kan se sådan ud:

Indkøbspris på hjemmet: $ 200,000

$ 160,000 (første til 80% af boligprisen)
$ 40.000 (anden for 20% af boligprisen )
15.000 (hjem egenkapital linje til reparation af tag)
Samlet erhvervelsesgæld hidtil: $ 215.000
Refinansieret alle tre lån til $ 235.000 lån
Saldo på oprindelige erhvervelsesgældslån var $ 200 , 000
Konsolidering af kreditregninger på $ 35.000
Samlet erhvervelsesgæld: $ 200,000
Sum egenkapitalgæld: $ 35,000
Udelukkelse af insolvens for annulleret gæld

Home equity gæld at købe, bygge eller væsentligt forbedre et primært hjem) og andre typer af annulleret gæld, såsom kreditkort, kan kvalificere sig til skattefri behandling under insolvensudestødelsen. Insolvens sker, når gældsforpligtelserne overstiger den fair markedsværdi af en persons aktiver. Dette vil være tilfældet med mange mennesker, der har mistet deres hjem, da boligværdien af ​​boligen faldt under det beløb, de skylder på ejendommen.

IRS forklarer insolvensudstødelsen:

"En debitor er insolvent, når og i det omfang debitorens forpligtelser overstiger aktiverne for FMV [fair market value]. Bestem debitorens forpligtelser og FMV af aktiverne umiddelbart før annulleringen af ​​debitorens gæld for at afgøre, hvorvidt debitor er insolvent, og hvorvidt debitor er insolvent.

"Undgå fra skyldnerens bruttoindkomstgæld aflyst, når debitor er insolvent, men kun op til beløb, hvorved debitor er insolvent. Du skal dog bruge det beløb, der er udelukket for at reducere visse skatteattributter "(Offentliggørelse 908).

Insolvensudskydelsesbeløbet er størrelsen af ​​den indbetalte gæld, der overstiger den fair markedsværdi af dine aktiver. Lad os sige, at en skatteyder ejer et hus med en fair markedsværdi på $ 150.000 med en udestående pantbalance på $ 235.000, har personen ingen andre aktiver og hjemmetilgodehavender på $ 200.000. Denne person ville have annulleret gæld på $ 85.000 (lånebeløbet minus fair værdi). Af dette beløb er 35 000 dollars egenkapitalgæld (det beløb, der ikke bruges til at købe hjemmet), og dette beløb kan udelukkes i henhold til insolvensbeholdningen. De resterende 50 000 000 af gælden vil kvalificere sig til udstedelse af realkreditlån . (Tilpasset fra eksemplet i vejledningen til Form 982, side 4, ordreregel.)

Konkursudestilling for annulleret gæld

Annulleret gæld kan udelukkes fra skattepligtig indkomst, hvis gælden tilgives som led i en konkurs fortsætter.

For at kvalificere sig til t øksfri behandling, skal skattepligtige have indgivet konkurs og gælden annulleret i henhold til konkursretten. For skatteydere, der står over for afskærmning eller kortsalg, kan det være mere fordelagtigt at udnytte realkreditudskydelsen for købsgæld og insolvensudestødelsen for egenkapital og andre former for annulleret gæld, før der tages stilling til en konkurs sag.

Indlevering til konkurs kan generere flere skatteimplikationer, så for flere detaljer, se publikationen 908, Konkursskatguide på IRS-webstedet.

Indberetning afbrudt gæld på skatteafkastet

Gæld, der annulleres af en långiver, rapporteres på din selvangivelse. Hvordan det rapporteres afhænger af, om du kvalificerer dig til nogen af ​​undtagelserne.

En långiver vil indsende Form 1099-C både til IRS og til den person, hvis gæld blev annulleret eller tilgivet. Dokumentet rapporterer mængden af ​​annulleret gæld. Mængden af ​​annulleret gæld er vist i rubrik 2 i formularen. For folk der gav deres hjem i en kortsalg, afskærmning eller anden afviklingsproces, er det viste beløb for lånets hovedstol, der blev efterladt ubetalte efter afviklingen. En beskrivelse af gælden er vist i rubrik 5, såsom adressen på den ejendom, som lånet var til. Rubrik 7 i blanket vil rapportere ejendommens rimelige markedsværdi. I en afskærmningssituation vil bruttobudprisen fra afskærmningssalget blive vist som den fair markedsværdi.

Følg disse trin for at rapportere Annulleret gæld på din selvangivelse:

Rapportér eventuelle annullerede gæld, der ikke er udelukket på Form 1040 Line 21.

1. Hvis du kvalificerer dig til at udelukke nogle eller alle gældsforpligtelser under Mortgage Forgiveness Lov om gældsforsikring, insolvensudestødelse eller konkursudstødelse skal du udfylde formular 982 (pdf, 5 sider inklusive instruktioner).
2. På Form 982 angiver du, hvilken udelukkelse der gælder for dig, ved at tjekke den relevante boks på linje 1. Hvis mere end mere udelukkelse gælder, skal du udarbejde en formular 982 for hver udelukkelse. Du vil også angive, hvor stort gælden er udelukket fra skat på linje 2.
3. For insolvens- og konkursudryddelser skal du også foretage tilpasninger til andre skattefigurer. For detaljer, se afsnittet om reduktion af skatteattributter i publikation 908.
4. Hvis du har holdt dit hus og omstruktureret dit pant til en lavere pantbalance, skal du kontrollere boksen for linje 1e, rapportere beløbet på linie 2, og rapporter det samme beløb på linje 10b. Du reducerer også dit omkostningsgrundlag i huset med samme beløb som på linje 10b.
5. Flere oplysninger om Annulleret gæld og tilskudsmodning

Her er en samling af ressourcer fra Internal Revenue Service vedrørende annullerede gældsforpligtelser og gældsforsikringsloven.

Afskediget gæld, foreclosures, Repossessions og Abandonments (Offentliggørelse 4681, også tilgængelig som pdf)

• Formular 982, Reduktion af skatteattributter på grund af gældsforpligtelse (pdf, indeholder instruktioner)
• Hjemmeafskærmning og gældsafbestilling
• Har jeg afbestilling af gældsindkomst på mit personlige opholdssted? (interaktive skatteassistent)
• Konkursskatguide (Publikation 908)