APR - Hvad det fortæller dig om et lån?

Når du låner penge, ses betegnelsen APR, og du kan ikke være sikker på hvad det betyder. APR hjælper dig med at forstå omkostningerne ved et lån, men det kan være vildledende. Nogle gange er gebyrer inkluderet, og sommetider er lånet med det laveste APR ikke dit bedste valg.

For at bruge APR behøver du ikke at forstå matematikken bag den, men du kan altid grave dybere og lære at beregne APR, hvis du vil have mere information.

Hvad betyder APR?

APR står for årlig procentsats. Det fortæller dig, hvor meget det koster at låne i et år, herunder renteomkostninger og yderligere gebyrer i forbindelse med et lån. APR er "prisen" for et lån med en rentesats. Renterne er nyttige, fordi en sats kan bruges med et hvilket som helst dollarbeløb.

Når du ved, hvor meget det koster at låne, kan du sammenligne lån og kreditkort ved at sammenligne APR.

Eksempel: Du låner $ 100 til 10 procent APR. I løbet af et år vil du betale $ 10 i renter fordi $ 10 er 10 procent af $ 100. For at beregne multiplicer $ 100 med 0. 10 for at komme til $ 10 ($ 100 x. 10 = $ 10). Bemærk, at procentdelen konverteres til decimaltal for at beregne.

I virkeligheden betaler du nok mere end $ 10. Eksemplet ovenfor forudsætter, at renter beregnes og opkræves kun én gang om året, og du betaler ikke gebyrer - hvilket måske ikke er korrekt. Kreditkort debiterer generelt små beløb dagligt eller månedligt (og tilføjer disse gebyrer til din lånebalance), hvilket betyder at du faktisk betaler mere på grund af sammensætningen.

Med boliglån betaler du typisk lukkekostnader, hvilket øger de samlede omkostninger ved dit lån.

APR er en årlig sats. Med andre ord beskriver det, hvor meget du vil betale, hvis du låne i et helt år. Du kan dog ikke låne i et helt år, eller det beløb , som du låner, kan ændre sig i løbet af året (som du f.eks. Foretager køb og betaling på dit kreditkort).

For at få præcise figurer, skal du måske lave lidt matematik.

Du kan dog normalt antage, at en lavere APR er bedre end en højere APR (med realkreditlån som en vigtig undtagelse).

Med kreditkort bryder du typisk din APR ned til en daglig sats, fordi renterne opkræves på din saldo hver dag, og disse renteudgifter lægges til din saldo, så du kan betale mere interesse næste dag.

For at finde ud af din dagspris, skal du tage APR og opdele den med 365. Hvis APR er 10 procent, vil dagsprisen være 0. 0274 procent (0. 10 divideret med 365 = .000274). Bemærk, at nogle kreditkort opdeles efter 360 dage i stedet for 365 dage.

Se mere om beregning af kreditkortbetalinger og omkostninger for hånd.

Hvad er 0% apr?

Hvis du har set s tilbyder "teaser" tilbud, kan du undre dig over, hvad nul procent APR betyder. Nul procent APR antyder, at ingen renter vil blive opkrævet på penge, du låner. Manglen på renteafgifter gør det (slags) som om du betaler langsomt, med egne penge, og undertiden handler annonceret som "samme som kontanter. "Men du låner stadig penge, og ting kan altid tage en dårlig tur. At låne gratis kan lyde godt, men det varer sjældent lang tid; Nul procent APR tilbud er designet til at få dig i døren, så långivere kan i sidste ende debitere dig interesse.

Ingen gratis frokost: Husk at nul procent APR-tilbud kan hjælpe dig med at spare penge på renter, men du kan stadig betale andre gebyrer for at låne. For eksempel kan dit kreditkort opkræve et gebyr for saldooverførsel, for at du kan betale saldi på andre kreditkort. Gebyret kan være mindre end du ville betale for interesse med det gamle kort, men du betaler stadig noget. På samme måde kan du betale et årligt gebyr til kreditkortudstederen, og dette gebyr er ikke inkluderet i apr.

Det er muligt at betale absolut ingenting og drage fuld fordel af et nul procent APR-tilbud, men du skal være omhyggelig med at trække dette ud. Det er vigtigt at betale 100 procent af din lånebalance, før kampagneperioden slutter, og for at gøre alle dine betalinger til tiden - hvis du ikke gør det, kan du betale høj renteudgifter på enhver resterende saldo.

Udskudt rente er ikke det samme som nul procent rente. Disse programmer er ofte annonceret som "ingen rente" lån, og de er især populære omkring vinterferier. Du vil dog betale rente, hvis du ikke betaler hele saldoen, før kampagneperioden slutter. Med et bud på nul procent vil du bare begynde at betale renter på enhver resterende saldo, efter at din salgsfremmende periode er afsluttet. Med udskudt renter betaler du renter med tilbagevirkende kraft på det oprindelige lånebeløb som om du ikke foretog nogen betalinger. Udskudte rentetilbud må ikke annonceres som "0% renter. "

Hvad betyder variabel APR?

Hvis en APR er variabel, kan den variere (eller ændre) over tid. Med nogle lån ved du præcis, hvor meget du vil betale i renter: du ved, hvor meget du vil låne, hvor lang tid tager du for at betale den tilbage, og hvilken rente anvendes til renteafgifter. Lån med variabel apr er forskellige. Renten kan være højere eller lavere i fremtiden end den er i dag (lavere ville være rart, men højere er mere sandsynligt).

Variable-rate-lån er risikabelt, fordi du måske tror du har råd til at låne med dagens sats, men du kan ende med at betale meget mere, end du forventede. På den anden side får du typisk en lavere startrente, hvis du er villig til at påtage sig risiciene ved at bruge en variabel apr. I nogle tilfælde er variabel APR den eneste mulige mulighed - tag den eller lad den være.

Hvad kan renten stige?Variable APR stiger typisk, når renten generelt stiger. Med andre ord stiger de i sympati med renten på sparekonti og andre typer lån. Men din rente kan også stige som en del af en "straf" (uanset om du har en variabel APR eller ej). Hvis du undlader at foretage betalinger eller slå en universel standard trigger, kan dine satser hoppe dramatisk. Du skal muligvis ikke betale højere satser på din eksisterende lånebalance, men du mister muligheden for at låne til den lavere rente i fremtiden.

Flere APR'er

Hvis du taler om højere priser og lavere satser, kan du betale en anden APR afhængigt af hvordan du låner. Hvad er disse forskellige APR'er?

Tænk på at åbne et nyt kreditkort: Du kan overføre en saldo til kortet, foretage nogle køb og få kontante forskud fra en pengeautomat. Da der er forskellige typer af transaktioner, betyder det sandsynligvis forskellige APR'er. Normalt får du en lav (salgsfremmende) APR for balanceoverførsler, en regelmæssig APR for køb og en højere APR for kontante forskud. Som du foretager betalinger, kan din kreditkortsudsteder muligvis anvende betalinger til den laveste APR-kategori først - så de kan opkræve renter til de højere satser så længe som muligt.

Antag ikke bare, at du ved, hvad din APR er. Find ud af hvad der sker, hvis du gør noget udover at skubbe dit kort i butikken.

APR for Mortgage Comparisons

Når det kommer til boliglån, er APR kompliceret. Det skal være en æble-til-æbler måde at sammenligne alle af udgifterne til dit lån: renteomkostninger, lukkekostnader, realkreditforsikring og alle de andre gebyrer, du måtte betale for at få et hjem lån. Da forskellige långivere opkræver forskellige gebyrer, vil APR ideelt set give dig et nummer at se på, når du sammenligner lån. Imidlertid er virkeligheden, at forskellige långivere omfatter (eller udelukker) forskellige gebyrer fra APR-beregningen, så du kan ikke bare stole på APR for at fortælle hvilket pant er den bedste aftale. For flere detaljer om sammenligning af APR-citater, se APR-faldfald.

Hvad påvirker APR?

Uanset om du betaler en høj APR eller en lav APR, afhænger af flere faktorer:

Type lån: nogle lån er dyrere end andre. Hjem lån og auto lån generelt kommer med lavere satser, fordi hjemmet er tilgængelig som sikkerhed og folk har tendens til at prioritere disse lån. Kreditkort på den anden side er usikrede lån, så du skal betale mere som følge af den øgede risiko.

Credit: Din lånehistorie er en vigtig del af enhver udlånsbeslutning. Hvis du kan vise en solid historie om tilbagebetaling af lån til tiden (og derfor har du gode kredit score), får du lavere APR på næsten alle typer lån.

Ratios: igen handler det om risikoen. Hvis långivere tror, ​​at de kan undgå at miste penge, vil de tilbyde lavere APR. For bolig og auto lån er det vigtigt at have et lavt lån til værdiforhold (LTV) og god gæld til indkomstforhold. Gode ​​forhold viser, at du ikke bidder mere end du kan tygge, og at långiveren kan sælge sikkerhedsstillelse og gå væk i anstændig form, hvis det er nødvendigt.