Hemmeligheder til at tjene penge under et markedskrasj

I en verden af ​​24-timers nyhedscykler virker hvert stykke små data som en monumental grund til at begynde at handle aktier i din pensionskasse eller mæglerkonto. Fra jobbet rapport til naturgas opgørelser, ville man tro, at selv tage en pause for en kop kaffe eller at bruge badeværelset kunne potentielt ødelægge håb om førtidspensionering.

Den magtfulde, ubestridelige sandhed gentages ofte i finansielle kredse, at det at tjene mange penge ikke kræver en høj IQ, enten på markedet eller i erhvervslivet.

Det tager hensynsløs omkostningsstyring, disciplineret rutine og fokus på at gøre det, der passer til det langsigtede, og kun holder sig til det, du forstår. Uanset om du kører en McDonalds franchise eller styrer din 401k fra dit hjemmekontor, har Nobels prisbelønnede økonomiske Paul Samuelson sagt det bedst: "Investering skal være som at se maling tørre … Hvis du vil have spænding, skal du tage $ 800 og gå til Las Vegas. ”

Formlen for succes har ikke ændret sig i de sidste par århundreder, og det synes usandsynligt at ændre sig i fremtiden.

Den første regel om at tjene penge under et markedskrasch: Køb aktier af gode virksomheder, der genererer reelt overskud, attraktivt afkast på egenkapitalen, har lav til moderat gæld til egenkapital, forbedring af bruttovinstmarginaler, venlig forvaltning, og i det mindste nogle franchiseværdier. Disse virksomheder holder sig bedre under stress, hvilket gør tilbagesøgning mere sandsynligt, selv om aktiekursen falder med 75% eller mere.

Den anden regel om at tjene penge under et markedskrasj:

Dollar koster gennemsnittet i og ud af dine positioner, køb og salg til faste satser, fastsatte beløb. Dette giver dig mulighed for at undgå at købe det i top eller sælge i bunden. Du vil aldrig være i stand til enten at holde fast i en rutinemæssig politik med regelmæssig aktiekapacitet. Den tredje regel om at tjene penge under et markedskrasch:

Geninvester dine udbytte, fordi det vil overbelaste dit gennemsnitlige gennemsnit af dollars. Arbejdet med den berømte finansprofessor Jeremy Siegel har igen og igen vist, at reinvesteret udbytte er en stor del af den samlede formue af dem, der har formået at investere i markedet.

Den fjerde regel at tjene penge under et markedskrasch:

Hold dine omkostninger lave. Tænk, at der ikke er forskel på at tjene 7% og 8. 25% på dine penge? Tænk igen! For en 25-årig, der investerer $ 5, 000 pr. Måned i en Roth IRA med forhåbninger om at gå på pension ved 65 år, vil 7% afkastet få ham omkring $ 998, 175 ved pensionering. Den 8. 25% afkast vil resultere i $ 1, 383, 610 i rigdom.Det er 38. 6% flere penge, eller $ 385, 435! Anbring forskellen i kommunale obligationer, og du får hvert år ekstra $ 17 000 + i efter skat uden at røre din hovedstol.

Tænk på det - den samme investering med kun lidt højere afkast vil give dig en ekstra $ 1, 400+ pr. Måned i pension efter pension, uden at du behøver at røre ved din portefølje. Før skat, det er omkring $ 2, 300 i bruttolønnen, da du arbejdede ni til fem på dagens job.

Sæt en anden måde, få det ekstra 1. 25% afkast over 40 år er som at modtage en lønforhøjelse på $ 27 600 i løbet af dine arbejdsår. Den store forskel er, at du ikke behøver at beskæftige sig med planlagte timer, en chef, kollegaer eller en pendler for at samle dine kommunale obligationsrenter.

Hvorfor tale om en 1. 25% forskel? Det er administrationsgebyret, der opkræves af de fleste aktivt forvaltede fonde. En indeksfond køber og holder kun en kurv af aktier oprettet for at spejle et indeks - oftest S & P 500 eller Dow Jones Industrial Average. Med næsten ingen vedligeholdelsesudgifter er fondens omkostninger kun 0,12% af aktiverne om året, eller $ 120 for hver $ 100, 000 du har sat på arbejde! De to mest populære af indeksfondene tilbydes af Vanguard og Fidelity (se prospektet for de aktuelle omkostningsforhold).

Jeg har set et stort velstandsforvaltningsfirma tilbyde en S & P 500 indeksfond, der kræver stort set intet arbejde, men opkræver et gebyr på 1% + gebyr hvert år.

Det er 10 gange prisen på Fidelity og Vanguard-midlerne for et næsten identisk produkt! Du har allerede set, hvad implikationerne kan være i din lommebog i løbet af få årtier. De fleste investorer indser ikke betydningen af ​​gebyrer, fordi pengene automatisk trækkes fra selve investeringsforeningen. Med andre ord, de behøver ikke at skrive en check, så det er et tilfælde af "ude af syne, ude af sindet". (For mere information, læs Alt om gensidige fonde.)

Den femte regel om at tjene penge under et markedskrasch:

Endelig er den sidste hemmelighed for at opbygge din formue, når Wall Street er i storm, at lave backup kontantgeneratorer og indkomstkilder. Dette er en af ​​de vigtigste ting, du kan gøre for at reducere din risiko. Selvom du er en advokat, der tjener $ 300, 000 om året eller en skuespiller, der producerer $ 2, 000, 000 pr. Film, vil du have et meget mere behageligt liv, hvis du ved, at du ikke er afhængig af din næste lønseddel for at opretholde din levestandard. Min personlige foretrukne udnyttelse af denne metode er Berkshire Hathaway Model. Dette er den måde, mit eget liv og økonomi er struktureret på, og det kan gøre det langt lettere at samle de første millioner kroner i nettoværdi. I det væsentlige lever du ud fra dit daglige arbejde og finansierer din pension ud af din faste løn. Derefter opbygger du andre kontantgeneratorer (f.eks. Bilvask, detailhandler, avisruter, et livredder job i løbet af sommeren, patenter, royalties, huslejer mv.), Som du bruger til at opbygge din investeringsportefølje. På den måde holder du penge på dine mæglere, pensionering og andre investeringsregnskaber, mens du laver dine vanlige ting

Dette kan barbere årtier ud af din søgen efter økonomisk uafhængighed, for ikke at nævne at beskytte dig, hvis du er ved at miste dit job (i hvilket tilfælde kan du midlertidigt trække pengene ud af kontantgeneratorerne for at betale dine leveomkostninger, indtil du kunne find arbejde igen). Tænk på Warren Buffett. Hvis Dairy Queen skulle gå konkurs, ville han stadig være rig fra GEICO. Hvis det skulle gå ned, har han stadig Nebraska Furniture Mart. Hvis det blev ødelagt, er der altid Benjamin Moore Maling. Hvis det blev tørret væk, kunne han altid falde tilbage på Coca-Cola. Hvis det ophørte med at eksistere, er der altid American Express, Washington Post, Wells Fargo, U. S. Bancorp, Johnson & Johnson, Borsheim og MidAmerican Power. Plus, han gør millioner sidder på forskellige bestyrelser. Alt dette startede med en papirrute, der gav sin oprindelige kapital mere end halvfjerds år siden. Lær af det!